الملخص
ما هو مؤشر القوة النسبية (RSI)
مؤشر القوة النسبية (RSI) هو أداة تُستخدم في التحليل الفني لقياس الزخم في الأسواق العالمية. حيث يقوم RSI بقياس سرعة وحجم التغيرات الأخيرة في أسعار الأصول (الأسهم في هذا الدرس)، مما يساعد في تحديد ما إذا كانت الأصول مبالغ في قيمتها أو منخفضة القيمة.
يظهر RSI كأوسيلتور (رسم بياني خطي) على مقياس من صفر إلى 100.
وتم تطويره بواسطة J. Welles Wilder Jr الذي قدمه في كتابه مفاهيم جديدة في أنظمة التداول الفني عام 1978.
حالياً؛ يُعتبر RSI من أكثر المؤشرات شعبية، وعادةً ما يتوفر على منصات التداول التي تقدمها وسطاء الأسهم عبر الإنترنت.
وظائف مؤشر القوة النسبية (RSI) في سوق الأسهم عام 2025
بالإضافة لتحديده الأسهم التي قد يكون مبالغ في شرائها أو بيعها. يمكن أن يشير أيضًا إلى الأسهم التي قد تكون مهيأة لعكس الاتجاه أو تصحيح السعر.
إشارات الشراء والبيع:
قراءة أعلى من 70: تشير إلى أن الأصل قد يكون مبالغًا في شرائه، مما يعني أنه قد يكون هناك فرصة للبيع.
قراءة أقل من 30: تشير إلى أن الأصل قد يكون مبالغًا في بيعه، مما يعني أنه قد يكون هناك فرصة للشراء.
كيف يعمل مؤشر القوة النسبية (RSI)؟
يقارن المؤشر قوة السهم في الأيام التي ترتفع فيها الأسعار بقوته في الأيام التي تنخفض فيها الأسعار. حيث يمكن أن تساعد هذه المقارنة المتداولين في فهم كيفية أداء السهم.
لكن يُستخدم RSI مع مؤشرات فنية أخرى للمساعدة في اتخاذ قرارات أفضل.
كيفية حساب مؤشر RSI
يستخدم مؤشر القوة النسبية (RSI) عملية حسابية مكونة من خطوتين تبدأ بالصيغة التالية:
| الخطوة الأولى: مؤشر (RSI) للقوة النسبية = 100 − [100÷ 1 + متوسط الربح/متوسط الخسارة] |
المتوسط المستخدم: يعتمد على متوسط النسبة المئوية للربح أو الخسارة خلال فترة معينة.
يتم اعتبار الخسائر في الأسعار صفرًا عند حساب متوسط الربح.
بينما تُعتبر الزيادات في الأسعار صفرًا عند حساب متوسط الخسارة.
الفترة القياسية: العدد القياسي للفترات المستخدمة لحساب قيمة RSI الأولية هو 14.
على سبيل المثال: إذا كانت السوق قد أغلقت مرتفعة في 7 من الأيام الـ 14 الماضية مع متوسط ربح قدره 1%، بينما انخفضت في 7 أيام أخرى مع متوسط خسارة قدره -0.8%.
فإن الحسابات الأولى لمؤشر RSI ستكون كما يلي:
| 5 5 . 5 5 = 100 − [100 ÷ ( 1 + (1%/14) ÷ (8.0%/14) )] |
بعد الحصول على 14 فترة من البيانات، يمكنك إجراء الحساب الثاني. هدفه هو تنعيم النتائج بحيث يقترب حساب RSI من قيمة 100 أو صفر (فقط في الأسواق ذات الاتجاه القوي).
| الخطوة الثانية: مؤشر (RSI) للقوة النسبية = 100 − [100 ÷ 1 + (متوسط الخسارة السابقة × 13) + الخسارة الحالية ÷ (متوسط الربح السابق × 13) + الربح الحالي ] |
باختصار، حساب مؤشر RSI يتطلب تتبع تغييرات الأسعار، حساب متوسط الربح والخسارة، ثم استخدام تلك البيانات للحصول على قيمة المؤشر.
بهذه الطريقة، يمكن لمؤشر RSI تقديم إشارات دقيقة حول اتجاه السوق.
رسم مؤشر القوة النسبية (RSI):
بعد حساب مؤشر القوة النسبية، يمكن رسمه عادةً أسفل مخطط سعر السهم. كما هو موضح بالرسم البياني:
سيرتفع مؤشر RSI عندما يزداد عدد وحجم الأيام التي ترتفع فيها الأسعار.
بينما سينخفض المؤشر عندما يزداد عدد وحجم الأيام التي تنخفض فيها الأسعار.
كما يتضح من المخطط البياني أعلاه، يمكن أن يبقى مؤشر RSI في منطقة الشراء المبالغ فيه لفترات طويلة عندما يكون السهم في اتجاه صاعد. وقد يبقى المؤشر أيضًا في منطقة البيع المبالغ فيه لفترة طويلة عندما يكون السهم في اتجاه هابط.
يمكن أن يكون هذا محيرًا للمحللين الجدد، لكن تعلم كيفية استخدام المؤشر ضمن سياق الاتجاه العام سيوضح هذه النقاط.
لماذا يعتبر مؤشر RSI مهمًا؟
يمكن للمتداولين استخدام مؤشر RSI للتنبؤ بسلوك أسعار الأسهم.
يساعد مؤشر RSI المتداولين في التحقق من الاتجاهات وانعكاساتها.
يمكن أن يشير إلى الأسهم التي تكون في حالة شراء مفرط أو بيع مفرط.
يوفر للمستثمرين على المدى القصير إشارات للشراء والبيع.
هو مؤشر فني يمكن استخدامه مع مؤشرات أخرى لدعم استراتيجيات التداول.
استخدام مؤشر RSI مع الاتجاهات:
تعديل مستويات RSI لتناسب الاتجاهات:
من المهم معرفة الاتجاه الرئيسي للسهم لفهم قراءات مؤشر RSI بشكل صحيح. على سبيل المثال، اقترحت المحللة الشهيرة كونستانس براون (CMT):
قراءة البيع المبالغ فيه لمؤشر RSI في اتجاه صاعد قد تكون أعلى بكثير من 30.
وبالمثل، فإن قراءة الشراء المبالغ فيه أثناء الاتجاه الهابط تكون أقل بكثير من 70.
كما يظهر في المخطط التالي، خلال الاتجاه الهابط، يصل مؤشر RSI إلى ذروته بالقرب من 50 بدلاً من 70. قد يرى المتداولون في ذلك إشارة أكثر موثوقية تشير إلى ظروف هبوطية:
يقوم العديد من المستثمرين بإنشاء خط اتجاه أفقي بين مستويات 30 و70 عندما يكون هناك اتجاه قوي لتحديد الاتجاه العام والتطرف بشكل أفضل.
من ناحية أخرى، يكون تعديل مستويات RSI المبالغ فيها للشراء أو البيع عند سعر سهم أو أصل في قناة أفقية طويلة الأمد أو نطاق تداول (بدلاً من اتجاه صاعد أو هابط قوي) عادةً غير ضروري.
مؤشر القوة النسبية ليس موثوقًا بنفس القدر في الأسواق ذات الاتجاه كما هو الحال في نطاقات التداول. في الواقع، يفهم معظم المتداولين أن الإشارات التي يقدمها مؤشر RSI في الاتجاهات القوية الصاعدة أو الهابطة غالبًا ما تكون خاطئة.
استخدام إشارات الشراء والبيع التي تتناسب مع الاتجاهات:
تركز هذه الفكرة على إشارات التداول والتقنيات التي تتماشى مع الاتجاه. بعبارة أخرى، استخدام إشارات الشراء عندما يكون السعر في اتجاه صاعد واستخدام إشارات البيع عندما يكون السهم في اتجاه هابط قد يساعد المتداولين في تجنب الإنذارات الخاطئة التي يمكن أن يولدها مؤشر القوة النسبية (RSI) في الأسواق ذات الاتجاه.
هل ترغب في معرفة المزيد؟ اقرأ عن كيف تختار أفضل مؤشرات الأسهم لتداولك في عام 2025 ؟
الشراء المفرط أو البيع المفرط للسهم:
بشكل عام، عندما يتجاوز مؤشر RSI مستوى 30 على الرسم البياني، فهذا يعد علامة على الشراء. وعندما يتجاوز 70، فهذا يعد علامة على البيع.
بمعنى آخر، يمكن تفسير قيم RSI التي تبلغ 70 أو أعلى أنها تشير إلى أن السهم أصبح في ذروة الشراء أو مبالغ في تقييمه، مما يعني أنه قد يستعدة لعكس الاتجاه أو لتصحيح سعري.
بينما تشير قراءة RSI عند المستوى 30 أو أقل إلى حالة بيع مفرط أو تقييم منخفض مبالغ فيه.
الشراء المفرط (Overbought): يعني أن السهم يُتداول بسعر أعلى من قيمته الحقيقية (أو الجوهرية). أي أنه مسّعر أعلى مما ينبغي وفقًا لممارسي التحليل الفني أو الأساسي.
لذا قد يتوقع المتداولون الذين يرون إشارات على أن السهم قد يكون مبالغًا في شرائه تصحيحًا في السعر أو انقلابًا في الاتجاه، وبالتالي قد يبيعون هذا السهم.
البيع المفرط (Oversold): تنطبق نفس الفكرة السابقة على الأسهم التي تبرزها مؤشرات فنية مثل مؤشر القوة النسبية باعتبارها في ذروة البيع، يمكن اعتبارها تتداول بسعر أقل مما ينبغي.
لذا قد يتوقع المتداولون الذين يبحثون عن مثل هذه الإشارة تصحيحًا في السعر أو انقلابًا في الاتجاه، وبالتالي يشترون السهم.
تفسير مؤشر القوة النسبية (RSI) ونطاقاته:
خلال الاتجاهات، قد تقع قراءات مؤشر RSI ضمن نطاق معين:
خلال الاتجاه الصاعد، يميل مؤشر RSI للبقاء فوق 30 وغالبًا ما يصل إلى 70.
بينما في الاتجاه الهابط، من النادر رؤية مؤشر RSI يتجاوز 70. في الواقع، غالبًا ما يصل المؤشر إلى 30 أو أقل.
يمكن أن تساعد هذه الإرشادات المتداولين في تحديد قوة الاتجاه ورصد الانعكاسات المحتملة.
على سبيل المثال، إذا لم يتمكن مؤشر RSI من الوصول إلى 70 في عدة تحركات سعرية متتالية خلال اتجاه صاعد، ثم انخفض إلى ما دون 30، فهذا يعني أن الاتجاه قد ضعُف وقد يكون في طريقه للانعكاس إلي الأسفل.
ينطبق العكس على الاتجاه الهابط. إذا لم يتمكن الاتجاه الهابط من الوصول إلى 30 أو أقل ثم ارتفع فوق 70، فهذا يعني أن الاتجاه الهابط قد ضعُف وقد يكون في طريقه للانعكاس للأعلى. تعتبر خطوط الاتجاه والمتوسطات المتحركة أدوات تقنية مفيدة يمكن تضمينها عند استخدام مؤشر RSI بهذه الطريقة.
| تأكد من عدم الخلط بين مؤشر القوة النسبية (RSI) والقوة النسبية (relative strength). يشير الأول إلى التغيرات في زخم سعر ورقة مالية واحدة، بينما يقارن الثاني الأداء السعري لورقتين ماليّتين أو أكثر. |
نقدم لك الآن أفضل شركات تداول مناسبة جدا لتحقيق المزيد من الأرباح بكل يقين وتأكيد عبر الانترنت. ننصح ان لا تقوم بايداع اي اموال انت بحاجة لها وان لا تبدأ بمبالغ أكثر من 200$ الى 700$.
توفر هذه الشركات حسابات تداول اسلامية مع امكانية حصولك على بونص عند التسجيل قبل سحب وايداع أرباحك في المرة الأولى.
1:500
% 0.0
10 مجموع التعليقات
1:100
% 0.0
0 مجموع التعليقات
1:2000
% 0.0
9 مجموع التعليقات
1:125
% 30.0
2 مجموع التعليقات
1:888
% 30.0
0 مجموع التعليقات
مثال على تباينات مؤشر القوة النسبية (RSI):
تحدث تباينات مؤشر القوة النسبية عندما يتحرك السعر في الاتجاه المعاكس لمؤشر RSI. بمعنى آخر، قد يعرض الرسم البياني تغييرًا في الزخم قبل حدوث تغيير متوافق في السعر.
تحدث التباينة الصاعدة عندما يعرض مؤشر RSI قراءة بيع مفرط يتبعها قاع أعلى يظهر مع قيعان أدنى في السعر. قد يشير هذا إلى زخم صاعد متزايد، ويمكن استخدام اختراق منطقة البيع المفرط لتفعيل مركز طويل جديد.
تحدث التباينة الهابطة عندما ينشئ مؤشر RSI قراءة شراء مفرط يتبعها قمة أدنى تظهر مع قمم أعلى في السعر.
كما يتضح في الرسم البياني التالي، تم تحديد تباينة صاعدة عندما شكل مؤشر RSI قيعان أعلى بينما شكل السعر قيعان أدنى:
كانت هذه إشارة صحيحة، لكن التباينات يمكن أن تكون نادرة عندما يكون السهم في اتجاه مستقر على المدى الطويل. سيساعد استخدام قراءات مرنة للشراء المفرط أو البيع المفرط في تحديد المزيد من الإشارات المحتملة.
مثال على الانعكاسات الإيجابية والسلبية لمؤشر القوة النسبية (RSI):
هناك علاقة أخرى تهم المتداولين بين سعر الأصل المالي ومؤشر القوة النسبية (RSI)، وهي الانعكاسات الإيجابية والسلبية.
يحدث الانعكاس الإيجابي لمؤشر RSI عندما ينخفض المؤشر إلى مستوى أدنى من سابقه، بينما يصل سعر السهم إلى مستوى منخفض أعلى من سابقه. يعتبر المتداولون هذه الحالة إشارة صعودية وإشارة شراء.
بالمقابل، يحدث الانعكاس السلبي لمؤشر RSI عندما يرتفع المؤشر إلى مستوى أعلى من سابقه، بينما ينخفض سعر السهم إلى مستوى قمة أقل. تعد هذه الحالة إشارة هبوطية وإشارة بيع.
مثال على رفض تحركات مؤشر القوة النسبية (RSI):
توجد تقنية تداول أخرى تدرس سلوك مؤشر RSI عندما يعود من مناطق الشراء المفرط أو البيع المفرط. تُعرف هذه الإشارة برفض التحركات الصعودية، ولها أربع خطوات:
ينخفض مؤشر RSI إلى منطقة البيع المفرط.
يتجاوز مؤشر RSI مستوى 30 مرة أخرى.
يشكل مؤشر RSI انخفاضًا آخر دون العودة إلى منطقة البيع المفرط.
يكسر مؤشر RSI أحدث قمة له.
كما يتضح في الرسم البياني التالي، كان مؤشر RSI في حالة بيع مفرط، ثم كسر مستوى 30 وشكل أدنى مستوى للرفض الذي أدى إلى إشارة عندما ارتفع.
استخدام مؤشر RSI بهذه الطريقة يشبه إلى حد كبير رسم خطوط الاتجاه على الرسم البياني للسعر.
يوجد أيضًا شكل هبوطي من إشارة الرفض، وهو صورة معكوسة للشكل الصعودي. تتكون إشارة الرفض الهبوطية أيضًا من أربع خطوات:
يرتفع مؤشر RSI إلى منطقة الشراء المفرط.
ينخفض مؤشر RSI تحت مستوى 70.
يشكل مؤشر RSI قمة أخرى دون العودة إلى منطقة الشراء المفرط.
يكسر مؤشر RSI أحدث قاع له.
يوضح الرسم البياني التالي إشارة الرفض الهبوطية. كما هو الحال مع معظم تقنيات التداول، تكون هذه الإشارة أكثر موثوقية عندما تتماشى مع الاتجاه العام السائد. حيث تشير الإشارات الهبوطية في الاتجاهات الهابطة إلى تقليل فرص حدوث إنذارات كاذبة.
الفرق بين مؤشر القوة النسبية (RSI) ومؤشر تقارب وتباعد المتوسطات المتحركة (MACD):
مؤشر تقارب وتباعد المتوسطات المتحركة (MACD) هو مؤشر آخر يتبع الاتجاه ويظهر العلاقة بين متوسطين متحركين لسعر الأصل المالي.
يُحسب MACD بطرح المتوسط المتحرك الأسي لفترة 26 من المتوسط المتحرك الأسي لفترة 12. الناتج هو خط MACD.
ثم يتم رسم المتوسط المتحرك الأسي لفترة 9 أيام لمؤشر MACD، المعروف بخط الإشارة، فوق خط MACD. يمكن استخدام خط الإشارة كإشارة للشراء والبيع.
قد يشتري المتداولون السهم عندما يتجاوز MACD خط الإشارة، ويبيعون أو يقصرون (يختصرون) الورقة المالية عندما ينخفض MACD تحت خط الإشارة.
تم تصميم مؤشر القوة النسبية (RSI) للإشارة إلى ما إذا كان السهم قد تم شراؤه أو بيعه بشكل مفرط بالنسبة لمستويات الأسعار الحديثة. يتم حسابه باستخدام متوسط المكاسب والخسائر السعرية على مدى فترة معينة، حيث تكون الفترة الزمنية الافتراضية 14 فترة، وتتراوح القيم بين 0 و100.
يقيس MACD العلاقة بين متوسطين متحركين، بينما يقيس RSI زخم تغير السعر بالنسبة لأعلى وأدنى مستويات السعر الحديثة. حيث يُستخدم هذان المؤشران غالبًا معًا لتوفير صورة فنية أكثر شمولية للسوق.
يشترك كلا المؤشرين في قياس زخم الأصل. لكنها يقيسان عوامل مختلفة أخري، مما قد يؤدي إلى إعطاء إشارات متعارضة في بعض الأحيان.
على سبيل المثال، قد يظهر مؤشر RSI قراءة فوق 70 لفترة طويلة، مما يشير إلى أن الأصل في شراء مفرط من جانب الشراء (أي إشارة بيع). في نفس الوقت، قد يشير مؤشر MACD إلى أن زخم الشراء لا يزال في تزايد (أي إشارة معاكسة).
كما قد تشير أي من الإشارات إلى تغير قادم في الاتجاه من خلال إظهار تباين مع السعر (مثل استمرار السعر في الارتفاع بينما يتحول المؤشر إلى الانخفاض، أو العكس).
قيود مؤشر القوة النسبية (RSI):
يقارن مؤشر RSI بين زخم الأسعار الصعودية والهبوطية ويعرض النتائج في شكل متذبذب أسفل الرسم البياني للسعر. مثل معظم المؤشرات الفنية، تكون إشاراته أكثر موثوقية عندما تتماشى مع الاتجاه العام طويل الأمد.
إشارات الانعكاس الحقيقية نادرة ويمكن أن يكون من الصعب تمييزها عن الإنذارات الكاذبة.
على سبيل المثال، ستكون الإيجابية الكاذبة هي تقاطع صعودي يتبعه انخفاض مفاجئ في السهم. في حين أن السلبية الكاذبة هي حالة يحدث فيها تقاطع هبوطي، لكن السهم يرتفع فجأة.
نظرًا لأن المؤشر يعرض الزخم، فقد يبقى في حالة شراء مفرط أو بيع مفرط لفترة طويلة عندما يكون للأصل زخم قوي في أي اتجاه.
لذلك، يعتبر مؤشر RSI الأكثر فائدة في الأسواق المتذبذبة (نطاق تداول) حيث يتناوب سعر الأصل بين الحركات الصعودية والهبوطية.
الخاتمة
يمكن استخدام الحروف العربية والانجليزية والأرقام وعلامات الترقيم فقط
رقم الهاتف من 10 الى 15 رقم