يُعد التداول في الأسواق المالية مهنة قائمة على "إدارة الاحتمالات" وليست لعبة حظ. الفرق الجوهري بين المقامر والمتداول المحترف يكمن في ثلاثة ركائز أساسية: العلم (التحليل)، والنفسية (الانضباط)، وإدارة المال (المخاطر).

في هذا الدليل، قمنا بتنقية المكتبة المالية العالمية لاستخراج أهم كتب تعليم التداول للمبتدئين من الصفر التي تشكل خارطة طريق للمتداول العربي، سواء كان اهتمامه في سوق الأسهم، العملات (الفوركس)، أو العملات الرقمية.

أفضل كتب التحليل الفني (أدوات قراءة السوق)

قبل أن تبدأ التداول، يجب أن تتعلم لغة السوق. هذه الكتب تمنحك "الأدوات" لقراءة الرسوم البيانية وتحديد الاتجاه.

1. التحليل الفني للأسواق المالية

العنوان الأصلي: Technical Analysis of the Financial Markets

المؤلف: جون ميرفي (John Murphy)

هذا الكتاب ليس مجرد كتاب تعليمي، بل هو "دستور" التحليل الفني. يُدرس في مناهج شهادة الـ CMT (محلل فني معتمد) دولياً.

لماذا يعتبر "الكتاب المقدس"؟

• الشمولية المذهلة: لا يترك ميرفي شاردة ولا واردة. يشرح الدورات الزمنية (Time Cycles)، علاقات الأسواق (Intermarket Relationships)، وإدارة المحافظ. إنه يغنيك عن عشرات الكتب الصغيرة.

• تأصيل نظرية داو: الكثيرون يستخدمون "الترند" دون فهم أصله. يشرح ميرفي المبادئ الستة لنظرية "تشارلز داو" (مثل: الحجم يجب أن يؤكد الاتجاه، والمؤشرات يجب أن تؤكد بعضها)، مما يمنحك فهماً عميقاً لـ "لماذا" تعمل هذه الأدوات.

• النماذج الكلاسيكية: يقدم أدق شرح لنموذج "الرأس والكتفين" في الأدبيات المالية، موضحاً الفروق الدقيقة بين الكسر الحقيقي والكسر الكاذب بناءً على أحجام التداول.

2. تقنيات مُخططات الشموع اليابانية

العنوان الأصلي: Japanese Candlestick Charting Techniques

المؤلف: ستيف نيسون (Steve Nison)

قبل هذا الكتاب، كان العالم الغربي "أعمى" عن التفاصيل الدقيقة للصراع بين المشترين والبائعين. ستيف نيسون لم يترجم المعرفة اليابانية فحسب، بل دمجها مع العقلية الغربية.

جواهر الكتاب:

• علم النفس المرئي: يعلمك نيسون أن الشمعة ليست مجرد (سعر فتح وإغلاق)، بل هي "صورة فوتوغرافية" لمشاعر السوق. الذيل الطويل لشمعة المطرقة يعني "رفض السعر المنخفض" ومحاولة الدببة الفاشلة للسيطرة.

• قوة الدمج: يؤكد نيسون أن الشموع وحدها لا تكفي. القيمة الحقيقية للكتاب تظهر في الفصول التي يشرح فيها كيفية استخدام الشموع لتأكيد مستويات الدعم والمقاومة الغربية.

• النماذج الانعكاسية: يركز بشدة على نماذج الانعكاس (Reversal Patterns) لأنها توفر أفضل نقاط دخول بنسبة مخاطرة قليلة وعائد مرتفع.

3. دروس في الشموع اليابانية

العنوان الأصلي: The Candlestick Course

المؤلف: ستيف نيسون (Steve Nison)

إذا كان الكتاب الأول هو "النظرية"، فهذا الكتاب هو "المعمل".

ماذا يميزه؟

• التدريب التفاعلي: الكتاب مصمم بنظام (سؤال وجواب). يعرض لك شارت حقيقي ويسألك: "أين الخطأ في هذا التحليل؟" أو "ماذا تتوقع أن يحدث؟"، ثم يعطيك الإجابة التفصيلية.

• السياق (Context): هذه هي الكلمة السحرية في الكتاب. يعلمك نيسون أن شمعة "الرجل المشنوق" (Hanging Man) في وسط نطاق عرضي لا قيمة لها، لكنها قاتلة إذا ظهرت بعد رالي صعودي طويل.

4. موسوعة أنماط الرسوم البيانية

العنوان الأصلي: Encyclopedia of Chart Patterns

المؤلف: توماس بولكوفسكي (Thomas Bulkowski)

هذا الكتاب هو "مدمر الأساطير". بولكوفسكي لم يقبل النظريات كمسلمات، بل اختبرها بالحاسوب على بيانات عقود من الزمن.

الحقائق الصادمة:

• تصنيف الفشل: يخبرك الكتاب بصراحة: "هذا النموذج ينجح بنسبة 30% فقط، لا تتداوله!". هذا يوفر عليك سنوات من التجربة والخطأ.

• الأهداف السعرية: يقدم معادلات إحصائية لحساب "إلى أين سيذهب السعر بعد الكسر؟" بدقة أكبر من الطرق التقليدية.

• تصنيف الأداء: يرتب النماذج من الأقوى للأضعف، مما يساعدك على التركيز فقط على "صفوة النماذج" (Best of the Best).

5. الفوركس المجرد (تداول بلا مؤشرات)

العنوان الأصلي: Naked Forex

المؤلف: أليكس نيكريتين (Alex Nekritin)

كتاب التبسيط الجذري. في عالم يمتلئ بمؤشرات معقدة، يدعوك هذا الكتاب لخلع كل شيء عن الشارت والتركيز على السعر فقط.

جوهر الاستراتيجية:

• المؤشرات متأخرة: يشرح الكتاب أن كل المؤشرات مشتقة من السعر، فلماذا تنظر للظل (المؤشر) وتترك الأصل (السعر)؟

• مناطق الدعم والمقاومة: يعلمك كيفية رسم "المناطق" (Zones) وليس الخطوط الرفيعة، لأن السعر يرتد من مناطق سعرية وليس من نقطة محددة.

• استراتيجية "القبلة الأخيرة" (Last Kiss): استراتيجية قوية تعتمد على كسر المنطقة، ثم العودة لاختبارها (القبلة)، ثم الانطلاق.

كتب السيكولوجية والانضباط في التداول

6. المتداول المُنضبِط

العنوان الأصلي: The Disciplined Trader

المؤلف: مارك دوجلاس (Mark Douglas)

الكتاب الذي غيّر مفهوم "النجاح" في التداول من (ذكاء أكاديمي) إلى (ذكاء عاطفي).

العمق النفسي:

• انهيار المعتقدات: يشرح دوجلاس كيف أن المهارات التي تجعلك ناجحاً في المجتمع (مثل الإصرار، الرفض للخسارة، الرغبة في التحكم) هي نفسها المهارات التي تجعلك فاشلاً في التداول!

• السوق بيئة بلا هيكل: في وظيفتك العادية، هناك مدير وقواعد. في السوق، أنت الحر تماماً، وهذه الحرية هي سبب دمارك إذا لم تخلق قواعدك الداخلية (الانضباط).

7. التداول في المنطقة

العنوان الأصلي: Trading in the Zone

المؤلف: مارك دوجلاس (Mark Douglas)

المرجع النهائي للعقلية. يهدف الكتاب لبرمجة عقلك لقبول المخاطرة.

المفاهيم الثورية:

• مفارقة التداول: لكي تربح، يجب ألا تهتم بالربح! التركيز المفرط على المال يولد الخوف، والخوف يسبب الأخطاء.

• النموذج الاحتمالي: يعلمك أن تفكر مثل "الكازينو". الكازينو لا يقلق إذا ربح لاعب واحد الليلة، لأنه يعرف أن "الاحتمالات" لصالحه على المدى الطويل. أنت يجب أن تكون الكازينو، واستراتيجيتك هي النظام.

8. مدرب التداول اليومي

العنوان الأصلي: The Daily Trading Coach

المؤلف: د. بريت ستينبارجر (Dr. Brett Steenbarger)

طبيب نفسي يجلس بجانبك كل يوم. الكتاب مصمم ليجعلك مستقلاً نفسياً.

المنهجية:

• التغذية الراجعة (Feedback): يعلمك كيف تحتفظ بـ "دورية تداول" (Journal) ليس فقط لتسجيل الأرقام، بل لتسجيل مشاعرك: "لماذا دخلت هنا؟ هل كنت غاضباً؟ هل كنت خائفاً؟".

• الحلول العملية: يقدم تمارين سلوكية معرفية (CBT) لتغيير عادات التداول السيئة، مثل "الانتقام من السوق" بعد الخسارة.

اقرأ أيضًا عن الدليل الشامل لتعلم التداول من الصفر: أفضل الكتب والكورسات والأكاديميات

كتب إدارة المال وبناء الأنظمة (علم البقاء في السوق)

9. التداول من أجل العيش

العنوان الأصلي: Trading for a Living

المؤلف: ألكسندر إلدر (Alexander Elder)

كتاب شامل يربط الأبعاد الثلاثة للنجاح.

نظام الشاشات الثلاث (Triple Screen):

• استراتيجية عبقرية لفلترة السوق:

  1. الشاشة الأولى (المدى الطويل): لتحديد الاتجاه العام (التيار).

  2. الشاشة الثانية (المدى المتوسط): لانتظار التصحيح عكس الاتجاه (الموجة).

  3. الشاشة الثالثة (المدى القصير): لتحديد نقطة الدخول الدقيقة (توقيت الزناد).

10. تداول بطريقتك نحو الحرية المالية

العنوان الأصلي: Trade Your Way to Financial Freedom

المؤلف: فان ثارب (Van Tharp)

الكتاب الذي يركز على "الرياضيات" خلف التداول.

أهم الأفكار:

• أسطورة الدخول: يثبت ثارب أنك يمكن أن تدخل السوق عشوائياً (برمي عملة) ومع ذلك تحقق الربح إذا كانت إدارتك للخروج ولحجم الصفقة صحيحة!

• حجم المركز (Position Sizing): هذا هو "الكأس المقدسة" الحقيقية. يعلمك معادلات دقيقة لتحديد كم سهم/عقد تشتري بناءً على تقلبات السوق وحجم محفظتك، لضمان أنك لن تفلس أبداً حتى في أسوأ الاحتمالات.

كتب تعليم الفوركس

هنا ننتقل من سؤال "متى أدخل؟" إلى سؤال "لماذا يتحرك السوق أصلاً؟". هذه الكتب ضرورية لمتداولي العملات (Forex) والسلع.

11. توقُّعات العملات: دليل الممارس

العنوان الأصلي: Currency Forecasting: A Guide to Fundamental and Technical Models of Exchange Rate Determination

المؤلف: مايكل روزنبرغ (Michael Rosenberg)

يُعد هذا الكتاب هو "المرجع الأكاديمي والعملي" الأقوى لدمج التحليل الأساسي مع الفني. روزنبرغ (الذي كان كبيراً لمحللي ميريل لينش) يفكك العملات إلى عواملها الأولية.

تفاصيل ما سيعلمك الكتاب:

• القيمة العادلة (Fair Value): يشرح الكتاب نظريات مثل "تعادل القوة الشرائية" (PPP)، وكيف تعرف ما إذا كانت العملة مقيمة بأعلى أو أقل من قيمتها الحقيقية على المدى الطويل.

• تدفقات المحافظ: يوضح كيف تؤثر حركة الأموال الساخنة (بين أسواق الأسهم والسندات) على سعر الصرف الفوري.

• الدمج العبقري: يقدم روزنبرغ نموذجاً لكيفية استخدام "التحليل الأساسي" لتحديد الاتجاه العام (مثلاً: الدولار صاعد لشهور)، واستخدام "التحليل الفني" لاختيار توقيت الدخول الدقيق خلال اليوم أو الأسبوع.

12. تداول العملات وتحليل الأسواق المُشتركة

العنوان الأصلي: Currency Trading and Intermarket Analysis

المؤلف: أشرف العايدي (Ashraf Laidi)

أشرف العايدي هو أحد أبرز المحللين العرب عالمياً، وكتابه هذا يفتح عينيك على "شبكة العلاقات" التي تحكم العالم المالي.

الأفكار العميقة في الكتاب:

• الدولار والسلع: يشرح العلاقة العكسية التقليدية بين الدولار والذهب/النفط، ومتى تنكسر هذه العلاقة (ولماذا انكسارها يمثل فرصة تداول).

• معادلة المخاطرة (Risk On / Risk Off): يعلمك كيف تقرأ "شهية المخاطرة" العالمية. متى يهرب المستثمرون إلى الين الياباني والفرنك السويسري؟ ومتى يندفعون نحو الدولار الأسترالي والأسهم؟

• الذهب كعملة: يعامل الكتاب الذهب كأنه العملة الأقوى، ويشرح كيف تستخدم شارت الذهب لتوقع حركة اليورو والدولار.

13. فن تداول العملات

العنوان الأصلي: The Art of Currency Trading

المؤلف: برنت دونيلي (Brent Donnelly)

على عكس الكتب الأكاديمية، هذا الكتاب مكتوب بلسان "متداول بنكي" (Interbank Trader) يجلس أمام الشاشات ليدير ملايين الدولارات يومياً.

القيمة المضافة:

• روتين المحترفين: يشارك المؤلف جدوله اليومي: ماذا يقرأ في الصباح؟ كيف يحلل الأخبار قبل الافتتاح؟ وكيف يكتب خطة التداول اليومية؟

• إدارة المعلومات: في عصر يغرق فيه المتداول بالأخبار، يعلمك دونيلي كيف "تفلتر" الضجيج وتركز فقط على البيانات المحركة للسوق (Market Movers).

• المرونة النفسية: يتحدث بصراحة عن التعامل مع "سلسلة الخسائر" (Drawdowns) وكيفية استعادة الثقة بالنفس.

كتب التطبيق العملي وإدارة التداول

كتب تنقلك من النظرية إلى التطبيق، وتركز على بناء "نظام عمل" يدر الدخل.

14. ثلاثون يومًا من تداول الفوركس

العنوان الأصلي: Thirty Days of Forex Trading

المؤلف: راغي هورنر (Raghee Horner)

هذا الكتاب يحل المشكلة الأزلية للمبتدئين: "أنا أعرف التحليل، لكن كيف أبدأ؟".

منهجية الـ 30 يوماً:

• التدرج: يبدأ الأسبوع الأول بإعداد مساحة العمل والأدوات، ثم ينتقل لبناء الاستراتيجية، ثم التنفيذ، وأخيراً المراجعة.

• الأدوات الخاصة: تشرح راغي أدواتها الخاصة مثل (Wave Premium) وكيف تستخدم المتوسطات المتحركة (34 EMA) لتحديد الترند بوضوح.

• التشريح الكامل: تعرض صفقات رابحة وخاسرة بالتفصيل، لتتعلم كيف تتصرف عندما يعكس السوق اتجاهه ضدك.

15. كيف تجعل تداول العملات مصدراً للدخل

العنوان الأصلي: How to Make a Living Trading Foreign Exchange

المؤلف: كورتني سميث (Courtney Smith)

كتاب مباشر وعملي جداً، يشتهر بتقديمه لتقنيات محددة لزيادة الربحية.

أبرز الاستراتيجيات:

• قاعدة الإنكار (The Rejection Rule): استراتيجية عبقرية تعتمد على كسر القنوات السعرية. إذا كسر السعر قناة ثم عاد داخلها فوراً (كسر كاذب)، فهذه إشارة قوية جداً للدخول في الاتجاه المعاكس، وغالباً ما تكون أرباحها مضاعفة.

• إدارة المخاطر الصارمة: يتبنى سميث قاعدة: "إذا لم يتحرك السوق في صالحك فوراً، اخرج". الهدف هو الحفاظ على رأس المال بأي ثمن.

16. كيف تبدأ مشروع تداول بـ 500 دولار

العنوان الأصلي: How to Start a Trading Business With $500

المؤلف: هيكين آشي ترايدر (Heikin Ashi Trader)

كتاب "الصدمة الواقعية" الضروري لكل مبتدئ يحلم بالثراء السريع من مبلغ بسيط.

الرسائل الجوهرية:

• قوة العادات: النجاح بمبلغ 500 دولار يتطلب انضباطاً أكبر من النجاح بـ 50 ألف دولار، لأن هامش الخطأ معدوم.

• النمو التراكمي: يعلمك كيف تضع أهدافاً واقعية (مثلاً ربح 10-20 دولار يومياً في البداية) وكيف تراكم هذه الأرباح لتكبير الحساب بمرور الوقت.

• عقلية البوكر: يشبه التداول بلعبة البوكر، حيث المهارة تكمن في معرفة متى تنسحب (Fold) وليس فقط متى تراهن.

17. إتقان التداول

العنوان الأصلي: Mastering the Trade

المؤلف: جون كارتر (John Carter)

جون كارتر متخصص في التداول اليومي (Day Trading) والتداول النشط (Swing).

التقنيات المتقدمة:

• مؤشر الضغط (TTM Squeeze): يشرح استراتيجيته الشهيرة التي تبحث عن فترات الهدوء (انخفاض التقلب) لأنها دائماً ما يتبعها انفجار سعري كبير. يعلمك كيف تصطاد هذا الانفجار قبل حدوثه.

• قراءة المؤسسات: يعلمك كيف تكتشف أين تضع المؤسسات الكبرى أوامرها، وكيف تتجنب أن تكون "الضحية" التي يأخذون منها السيولة.

• الأسواق المتقلبة: يقدم حلولاً للتداول في الأسواق العرضية التي تخسر فيها معظم الاستراتيجيات التقليدية.

كتب السير الذاتية عن كبار المتداولين

لا شيء يعلمك مثل قصص الكبار الذين خسروا ثم ربحوا الملايين.

18. سحرة السوق

العنوان الأصلي: Market Wizards

المؤلف: جاك شواجر (Jack Schwager)

هذا الكتاب ليس كتاب تعليم، بل هو "جلسات توجيه" (Mentorship) مع أعظم العقول المالية.

أهم الدروس المستخلصة من المقابلات:

• بروس كوفنر: يعلمك أهمية "التحليل الأساسي الكلي" وعدم الدخول إلا عندما يتوافق التحليل الفني مع الأساسي.

• بول تيودور جونز: درس في "الهجوم والدفاع". لا تلعب الدفاع طوال الوقت، وعندما ترى الفرصة الذهبية، هاجم بقوة (مع إدارة مخاطر).

• إد سيكوتا: رائد أنظمة التداول الآلي، يعلمك أن "الجميع يحصلون من السوق على ما يريدونه"، بمعنى أن الخاسرين يحبون شعور الإثارة الناتج عن المقامرة (حتى لو خسروا).

19. ذكريات عامل أسهم

العنوان الأصلي: Reminiscences of a Stock Operator

المؤلف: إدوين لوفيفر (Edwin Lefèvre)

الكتاب الذي يُقرأ في 2024 وكأنه كُتب البارحة. يحكي سيرة "جيسي ليفرمور"، أعظم مضارب في التاريخ.

حكم خالدة من الكتاب:

• الصبر (Sitting Tight): "لم أجني أموالي أبداً من تفكيري، بل من جلوسي". أي أن الدخول الصحيح سهل، لكن الصبر على الصفقة الرابحة لتأخذ مداها الكامل هو الصعب.

• قراءة الشريط (Tape Reading): التركيز على حركة السعر المجردة دون التأثر بالأخبار والشائعات.

• طبيعة السوق: السوق لا يخطئ، الآراء هي التي تخطئ. لا تعاند السوق أبداً.

كتب العملات الرقمية (الكريبتو) والبلوكشين

في هذا القسم، نبتعد عن كتب "البرمجة" ونركز على الكتب التي تشرح القيمة الاقتصادية والاستثمارية للعملات الرقمية، وهو ما يحتاجه المتداول لتقييم "هل هذه العملة تستحق الشراء؟".

20. معيار البيتكوين

العنوان الأصلي: The Bitcoin Standard

المؤلف: سيف الدين عموص (Saifedean Ammous)

يُعتبر هذا الكتاب "المانيفستو" الاقتصادي للبيتكوين. لا يتحدث عن التداول اليومي، بل يشرح "لماذا" البيتكوين مهم كأصل مالي.

الأهمية للمتداول:

• تاريخ المال: يأخذك في رحلة من المقايضة إلى الذهب ثم العملات الورقية، ليثبت أن البيتكوين هو التطور الطبيعي لـ "المال الصعب" (Hard Money).

• فهم القيمة: يساعدك على فهم الفرق بين "المضاربة" على العملات البديلة (Altcoins) وبين "الادخار" في البيتكوين كمخزن للقيمة.

• الندرة الرقمية: يشرح كيف تضمن خوارزمية البيتكوين ندرة مطلقة، مما يجعله مختلفاً عن أي أصل آخر قابل للتضخم.

21. الأصول المشفرة: دليل المستثمر المبتكر

العنوان الأصلي: Cryptoassets: The Innovative Investor's Guide

المؤلف: كريس بيرنيسكي وجاك تاتار (Chris Burniske & Jack Tatar)

بينما يركز "معيار البيتكوين" على الفلسفة، يركز هذا الكتاب على "الأرقام والتقييم". هو دليل عملي لمديري المحافظ.

أدوات التقييم:

• تصنيف الأصول: يقسم العملات الرقمية إلى فئات (عملات، منصات، وتطبيقات)، مما يساعدك على عدم خلط البيتكوين بالإيثيريوم أو العملات الخدمية.

• نماذج التقييم: يقدم نماذج مالية لمحاولة حساب "القيمة العادلة" لشبكات البلوكشين (مثل نموذج NVT Ratio الذي يشبه مكرر الربحية PE في الأسهم).

• إدارة التقلبات: نصائح عملية حول كيفية التعامل مع التذبذب العنيف في سوق الكريبتو وكيفية توزيع المحفظة لتقليل المخاطر.

اقرأ المزيد عن كتب تداول العملات الرقمية

كتب التداول العربية

رغم أن العلم واحد، إلا أن الكتاب العربي يتميز بتقديم الأمثلة من بيئتنا المحلية، وفهم العقلية العربية في التعامل مع المال. هذه الكتب ليست مجرد ترجمات، بل هي مؤلفات أصلية لعمالقة التحليل في الشرق الأوسط.

1. التحليل الفني للأسواق المالية

المؤلف: عبد المجيد المهيلمي

يُلقب عبد المجيد المهيلمي بـ "شيخ المحللين العرب". كتابه هذا يُعد النسخة العربية من كتاب "جون ميرفي"، ولكنه يتميز بأسلوب سردي مبسط جداً يناسب القارئ العربي.

لماذا تقتنيه؟

• اللغة السلسة: يشرح أعقد المصطلحات الفنية (مثل موجات إليوت ومؤشرات الزخم) بلغة عربية فصحى وبسيطة، بعيداً عن ركاكة الترجمة.

• الشمولية: يبدأ معك من "ما هي الشمعة؟" وصولاً إلى إدارة المحافظ المعقدة. يعتبره الكثيرون أفضل كتاب عربي كتب في هذا المجال على الإطلاق.

• فلسفة السوق: يركز المهيلمي كثيراً على "فلسفة الحركة" وليس فقط الشكل الهندسي، مما يجعلك تفهم "لماذا" يتحرك السوق.

2. المال والاستثمار في الأسواق المالية

المؤلف: د. فهد الحويماني

الدكتور فهد الحويماني (أستاذ المالية والاستثمار) قدم في هذا الكتاب موسوعة لا تكتفي بالتحليل الفني، بل تغوص في هيكلة الأسواق المالية (خاصة الأمريكية).

القيمة المضافة للكتاب:

• تنوع الأدوات: هو من الكتب العربية النادرة التي تشرح بالتفصيل أدوات الاستثمار المتقدمة مثل "الخيارات" (Options) و"العقود الآجلة" (Futures) وآليات عملها، وليس فقط الأسهم.

• التحليل الأساسي: يخصص جزءاً كبيراً لشرح كيفية قراءة القوائم المالية وتقييم الشركات، مما يجعله كتاباً متكاملاً للمستثمر والمضارب معاً.

• الأسلوب العلمي: يبتعد عن لغة "التوقعات" ويركز على الحقائق والأرقام والمعادلات الرياضية لتقييم الأصول.

3. التحليل الفني: الأداة الأكثر فعالية لتحليل الأسواق المالية

المؤلف: ماجد فهد العمري

ماجد العمري من الأسماء اللامعة في السوق السعودي، وكتابه يتميز بالحداثة والتطبيق العملي المباشر على الرسوم البيانية.

نقاط القوة:

• التحديث: يغطي أدوات ومؤشرات حديثة قد لا تجدها في الكتب القديمة.

• مؤشر السحابة (Ichimoku): يتميز العمري بشرحه العميق والمبسط لمؤشر "إيشيموكو كينكو هيو" (سحابة التوازن)، وهو من أقوى المؤشرات اليابانية التي يغفل عنها الكثير من العرب.

• إدارة الوقف: يركز الكتاب بشكل كبير على "تحديد نقاط الوقف والهدف" بدقة، وهو ما يحتاجه المتداول اليومي.

4. أساسيات الاستثمار في الأوراق المالية

المؤلف: د. منير إبراهيم هندي

بينما يركز المهيلمي والعمري على "الشارت" (متى تشتري؟)، يأتي الدكتور منير هندي ليعلمك "ماذا تشتري؟" بناءً على قوة الشركة المالية. هو الأقرب لمدرسة "وارن بافيت" في المكتبة العربية.

أهمية الكتاب:

• التحليل المالي: يشرح ببراعة كيفية قراءة الميزانيات، وقوائم الدخل، والتدفقات النقدية لاكتشاف الشركات القوية مالياً والابتعاد عن الشركات الخاسرة.

• التقييم العادل: يعلمك نماذج تقييم الأسهم (مثل نموذج خصم التوزيعات) لتعرف هل السعر الحالي في السوق "رخيص" (فرصة شراء) أم "غالي" (فرصة بيع).

• الاستثمار لا المضاربة: هذا الكتاب موجه لمن يريد بناء ثروة على المدى الطويل من خلال تملك حصص في شركات ناجحة، وليس للمضارب اليومي السريع.

5. أسرار في عالم البورصة (كتيبات ومقالات مجمعة)

المؤلف: وليد سليمان

هناك مجموعة من الكتيبات العملية التي صدرت عن خبراء منتدى "المتداول العربي" وغيرهم، تركز على الفوركس بشكل خاص.

• التركيز: تركز هذه المؤلفات عادة على "استراتيجيات السلوك السعري" (Price Action) وكيفية التداول بدون مؤشرات معقدة.

• الواقعية: بما أنها نابعة من تجارب متداولين في منتديات، فهي تحاكي المشاكل اليومية التي يواجهها المتداول العربي (مثل النفسية، التعامل مع شركات الوساطة، والخوف من الأخبار).

ابدأ رحلتك مع أفضل وسطاء التداول الموثوقين

قراءة أفضل كتب التداول هي الخطوة الأولى، ولكن المعرفة تظل "حبراً على ورق" ما لم يتم تطبيقها في بيئة حقيقية وآمنة. لكي تطبق استراتيجيات "جون ميرفي" أو تدير مخاطرك كما ينصح "ألكسندر إلدر"، تحتاج إلى منصة تداول توفر لك أدوات احترافية، سرعة في التنفيذ، والأهم من ذلك: بيئة قانونية وشرعية آمنة.

في "البيت العربي"، قمنا بمراجعة عشرات شركات التداول وفلترتها بدقة، اختر الوسيط الأنسب لك من القائمة المعتمدة وابدأ بفتح حساب تجريبي (Demo) لتطبيق ما تعلمته اليوم:

الشركة	أقل مبلغ لإيداع	البونص	حساب إسلامي	الترخيص	فتح حساب
4/5 Capital.com - شركة كابيتال فتح حساب	20$	0.0%	لا	ASIC, SCB, FCA, CySEC	فتح حساب الآن تقييم الشركة
4.5/5 شركة Exness منذ 2008 فتح حساب	10$	0.0%	نعم	FSA, CySEC, JSC, BVI	فتح حساب الآن تقييم الشركة
4/5 شركة افاتريد AvaTrade فتح حساب	100$	20.0%	نعم	CySEC, ADGM	فتح حساب الآن تقييم الشركة
2/5 شركة JustMarkets منذ 2012 فتح حساب	10$	0.0%	نعم	FSA, CySEC, FSCM	فتح حساب الآن تقييم الشركة

هل أكتفي بالكتب العربية؟

الكتب العربية المذكورة أعلاه (خاصة كتابي المهيلمي والحويماني) كافية جداً لتأسيسك بشكل قوي وصحيح.

• إذا كنت مضارباً وتعتمد على الشارت: ابدأ بـ عبد المجيد المهيلمي أو ماجد العمري.

• إذا كنت مستثمراً تريد بناء محفظة أسهم طويلة الأجل: كتاب د. منير هندي هو دليلك الأساسي.

• إذا كنت تريد فهم الأسواق العالمية والمشتقات: اقرأ د. فهد الحويماني.

خارطة الطريق المقترحة (الترتيب الصحيح للقراءة)

لكثرة الكتب وتنوعها، نرشح لك هذا الترتيب المنطقي المتدرج لتبدأ رحلتك بشكل صحيح:

1. للمبتدئ من الصفر (مرحلة التأسيس): ابدأ بكتاب "التحليل الفني للأسواق المالية" (جون ميرفي) لفهم الأساسيات، وبالتوازي اقرأ "الفوركس المجرد" (لتعلم البساطة وعدم تعقيد الشارت).

2. قبل فتح حساب حقيقي (مرحلة التحصين النفسي): اقرأ "التداول في المنطقة" (مارك دوجلاس) لضبط النفسية وفهم مخاطر السوق. هذه الخطوة ستوفر عليك خسائر فادحة في البداية.

3. لبناء استراتيجية احترافية (مرحلة الهيكلة): اقرأ "تداول بطريقتك نحو الحرية المالية" (فان ثارب) لفهم إدارة المخاطر، وتحديد أحجام العقود، وبناء نظام تداول يناسب شخصيتك.

4. للتطوير المستمر (مرحلة الاحتراف): اجعل "موسوعة أنماط الرسوم البيانية" (بولكوفسكي) مرجعاً دائماً بجانبك تعود إليه عند كل نموذج، واقرأ درساً يومياً من كتاب "مدرب التداول اليومي" لتحسين أدائك النفسي.

تذكر دائماً: السوق وسيلة لنقل المال من "غير الصبور" إلى "الصبور"، ومن "العشوائي" إلى "المنضبط".

كيف تقرأ الكتب الغربية بعين المتداول المسلم؟

أغلب الكتب المذكورة في هذه القائمة (مثل كتب ميرفي، إلكسندر إلدر، وغيرهم) كُتبت في بيئة مالية غربية لا تفرق بين الحلال والحرام. بصفتك متداولاً مسلماً، يجب عليك تطبيق "فلتر شرعي" أثناء القراءة.

إليك أهم المحاذير الشرعية التي ستجدها في هذه الكتب وكيف تتعامل معها:

1. العلم حلال، ولكن الأداة قد تكون حراماً

• ما ستجده في الكتب: المؤلفون يشرحون التحليل الفني (الترندات، الشموع، المؤشرات) ويطبقونها على كل شيء: أسهم، سندات، خيارات، وعقود مستقبلية.

• الضابط الشرعي: "علم التحليل" نفسه (قراءة الشارت) هو أداة مباحة شرعاً، فهو مجرد قراءة للبيانات ولتوقعات البشر.

• التوجيه: خذ "العلم" (كيفية رسم الترند، كيفية قراءة الشمعة) وطبقه فقط على "الأدوات المباحة" (الأسهم النقية، العملات الفورية Spot، الذهب الفوري). وتجنب تطبيقه على الأدوات المحرمة التي يذكرونها.

2. السندات (Bonds) وأذونات الخزانة

• ما ستجده في الكتب: كتب مثل "تداول العملات" و"التحليل الفني" تعتبر السندات جزءاً أساسياً من المحفظة الاستثمارية ومؤشراً لقوة الاقتصاد.

• الحكم الشرعي: السندات هي قروض ربوية صريحة (إقراض المال مقابل فائدة مضمونة)، وهي محرمة بإجماع المجامع الفقهية المعاصرة.

• التوجيه: اقرأ هذه الفصول فقط لغرض "فهم الاقتصاد" وتأثير الفائدة على السوق، ولكن لا تتداول السندات مطلقاً. البديل الشرعي هو "الصكوك الإسلامية".

3. التداول بالهامش (Margin) والفوائد الربوية (Swap)

• ما ستجده في الكتب: تتحدث الكتب عن الرافعة المالية (Leverage) وكيفية الاقتراض من الوسيط لزيادة الربح، وتذكر مصطلحات مثل (Overnight Interest) أو فوائد التبييت.

• الحكم الشرعي:

  • دفع أو أخذ فائدة على تبييت الصفقة (Swap) هو ربا صريح.

  • الرافعة المالية التي يشترط فيها الوسيط "قرضاً جر نفعاً" فيها إشكال شرعي كبير عند كثير من العلماء، وهناك ضوابط صارمة لحسابات الهامش الإسلامية.

• التوجيه: تأكد من استخدام "حساب إسلامي" (Swap-Free) خالٍ من فوائد التبييت. أما الرافعة المالية، فاستشر أهل الاختصاص الشرعي في نوع العقد الذي يبرمه وسيطك المالي.

4. البيع على المكشوف (Short Selling)

• ما ستجده في الكتب: استراتيجيات للربح من هبوط السوق عن طريق "بيع أسهم لا تملكها" ثم شروائها لاحقاً بسعر أرخص.

• الحكم الشرعي: جمهور العلماء المعاصرين يحرمون البيع المكشوف التقليدي (Shorting) لأنه ينطوي على "بيع ما لا تملك" وبيع الغرر.

• التوجيه: تجنب استراتيجيات الـ Short Selling الموجودة في الكتب، وركز فقط على استراتيجيات الشراء (Long Positions) أو ابحث عن بدائل شرعية معتمدة (مثل "بيع العربون" بضوابطه، إن وُجدت لدى وسيطك).

5. الخيارات (Options) والعقود المستقبلية (Futures)

• ما ستجده في الكتب: كتب كاملة تتحدث عن التحوط والمضاربة بهذه المشتقات.

• الحكم الشرعي: الغالبية العظمى من العقود المستقبلية والخيارات في الأسواق العالمية تعتبر من عقود "الغرر" و"الميسر" المحرمة شرعاً، لأنها تداول في العدم غالباً ولا يوجد فيها تقابض حقيقي.

اقرأ المزيد عن هل التداول حلال أم حرام بالتفصيل