ملخص بداية المقال
بعد أن تعرفنا على ماهية سوق الفوركس وضخامته وأنواع العملات وكيفية تداولها في أزواج، حان الوقت للخوض في كيفية المشاركة في هذا السوق المثير.
سنستعرض في هذا المقال الأدوات المالية المختلفة المتاحة للمتداولين الأفراد للمضاربة في سوق الفوركس، مثل عقود العملات الآجلة، وخيارات العملات، وصناديق الاستثمار المتداولة في العملات (ETFs)، والفوركس الفوري، والمراهنة على فروقات الأسعار في الفوركس، وعقود الفروقات (CFDs) في الفوركس.
لكن كيف تتداول الفوركس؟
دعنا الآن نلقي نظرة على كيفية المشاركة كمتداول مبتدئ :
كيفية تداول الفوركس
لأن الفوركس يعد من الأسواق الجذابة، ابتكر المتداولون عدة طرق للاستثمار أو المضاربة في العملات.
من بين الأدوات المالية الأكثر شهرة للتداول هي :
الفوركس بالتجزئة retail forex، الفوركس الفوري spot FX، العقود الآجلة للعملات currency futures، خيارات العملات currency options، صناديق الاستثمار المتداولة في العملات (ETFs)، عقود الفروقات في الفوركس (CFDs)، والمراهنات على فروق أسعار الفوركس forex spread betting.
من المهم أن نوضح أننا نتحدث عن الطرق التي يمكن للمتداولين الأفراد (التجزئة retail) استخدامها لتداول الفوركس.
الأدوات المالية الأخرى مثل مقايضات الفوركس FX swaps والعقود الآجلة تناسب أكثر المتداولين المؤسسيين.
الآن، دعنا نناقش كيف يمكنك المشاركة في عالم الفوركس عبر الأدوات المالية المتوفرة:
عقود العملات الآجلة (Currency Futures)
العقود الآجلة هي اتفاقيات لشراء أو بيع أصل معين بسعر محدد في تاريخ مستقبلي (ولهذا سميت بالعقود الآجلة!).
عقد العملات الآجلة هو اتفاق يحدد السعر الذي يمكن شراء أو بيع العملة به في تاريخ محدد.
تم إنشاء عقود العملات الآجلة من قبل بورصة شيكاغو التجارية (CME) في عام 1972.
نظرًا لأن العقود الآجلة موحدة وتُتداول في بورصة مركزية، فإن السوق يكون شفافًا ومنظمًا بشكل جيد، مما يعني أن معلومات الأسعار والمعاملات متاحة بسهولة.
يمكنك معرفة المزيد عن عقود الفوركس الآجلة في CME.
إقرأ أيضا: حكم تداول الخيارات الثنائية (عقود الأوبشن) وماهيتها!
خيارات العملات (currency options)
الخيار option هو أداة مالية تعطي المشتري الحق، ولكن ليس الالتزام، في شراء أو بيع أصل بسعر محدد في تاريخ انتهاء صلاحية الخيار.
إذا باع المتداول خيارًا، فسيكون ملزمًا بشراء أو بيع أصل معين بسعر محدد في تاريخ انتهاء الصلاحية.
مثل العقود الآجلة، يتم تداول الخيارات أيضًا على بورصة مثل بورصة شيكاغو التجارية (CME)، والبورصة الدولية للأوراق المالية (ISE)، أو بورصة فيلادلفيا للأسهم (PHLX).
ومع ذلك، يَّكمن العيب في تداول خيارات الفوركس هو أن ساعات السوق محدودة لبعض الخيارات، والسيولة ليست كبيرة مثل السوق الآجل أو السوق الفوري.
صناديق الاستثمار المتداولة في العملات (ETFs)
تقدم صناديق ETFs فرصة للاستثمار في عملة واحدة أو مجموعة من العملات. حيث تسمح هذه الصناديق للأفراد بالمشاركة في سوق الفوركس من خلال صندوق إداري بدون الحاجة إلى التعامل مع كل صفقة على حدة.
يمكن استخدام صناديق ETFs للمضاربة في الفوركس، تنويع المحفظة، أو التحوط ضد مخاطر العملات.
وهنا قائمة بأكثر صناديق ETFs المتداولة شعبية.
تُنشأ وتُدار صناديق ETFs من قبل المؤسسات المالية التي تقوم بشراء واحتجاز العملات في صندوق، ثم تقدم أسهم الصندوق للجمهور على بورصة، مما يتيح لك شراء وتداول هذه الأسهم تمامًا كما تفعل مع الأسهم.
مثل خيارات العملات، يَّكمن العيب في تداول صناديق ETFs هو أن السوق غير مفتوح على مدار 24 ساعة. أيضًا، تخضع صناديق ETFs لعمولات التداول وتكاليف المعاملات الأخرى.
إقرأ أيضا: العقود الفورية، ما هي؟ والفرق بينها وبين العقود الآجلة!
الفوركس الفوري (Spot FX)
سوق الفوركس الفوري هو سوق "خارج البورصة" off-exchange، المعروف أيضًا بسوق (OTC).
سوق الفوركس الفورى هو سوق مالي كبير ومتزايد وسائل السيولة حيث يتم التداول بين الأطراف مباشرة، دون وجود مكان تداول مركزي. هذا السوق يعمل على مدار 24 ساعة ويتم التداول فيه بشكل رئيسي عبر شبكات التداول الإلكترونية أو عبر الهاتف.
أيضًا لا يُعد سوق الفوركس الفوري سوقًا بالمعنى التقليدي للكلمة لأنه لا يوجد موقع تداول مركزي أو "بورصة".
في سوق OTC، يتداول العميل مباشرة مع الطرف المعاكس.
نقدم لك الآن أفضل شركات تداول الفوركس والأسهم أو الذهب أفضل مواقع شركات البورصات والتداول. مناسبة جدا من أجل تحقيق المزيد من الأرباح بكل ثقة.
توفر هذه الشركات حسابات اسلامية حقيقية مع امكانية سحب وايداع مرنة لكافة الدول العربية
1:2000
% 20.0
9 مجموع التعليقات
1:500
% 0.0
10 مجموع التعليقات
1:20
% 30.0
2 مجموع التعليقات
1:20
% 30.0
0 مجموع التعليقات
لا
% 0.0
0 مجموع التعليقات
على عكس عقود العملات الآجلة، وصناديق ETFs، و(معظم) خيارات العملات، التي تُتداول من خلال أسواق مركزية، فإن الفوركس الفوري هو عقود خاصة بين طرفين.
السوق الرئيسي للفوركس هو السوق "بين الوسطاء" interdealer حيث يتداول متداولو الفوركس مع بعضهم البعض. الوسيط هو وسيط مالي يكون جاهزًا لشراء أو بيع العملات في أي وقت مع عملائه.
السوق "بين الوسطاء" The interdealer market يُعرف أيضًا بسوق "بين البنوك" interbank نظرًا لهيمنة البنوك كوسطاء للفوركس.
|
سوق "بين الوسطاء" يمكن الوصول إليه فقط من قبل المؤسسات التي تتداول بكميات كبيرة ولديها صافي قيمة عالية جدًا. |
هذا يشمل البنوك وشركات التأمين وصناديق التقاعد والشركات الكبيرة وغيرها من المؤسسات المالية الكبيرة التي تدير المخاطر المتعلقة بتقلبات أسعار العملات.
في سوق الفوركس الفوري، يقوم المتداول المؤسسي بشراء وبيع اتفاقية أو عقد لتسليم أو استلام عملة.
كيف يتم التداول في السوق الفوري؟
تداول الفوركس الفوري هو اتفاق بين طرفين لتبادل عملة مقابل عملة أخرى. هذا الاتفاق هو عقد ملزم لشراء أو بيع كمية معينة من العملة الأجنبية بسعر يُسمى "سعر الصرف الفوري" spot exchange rate أو السعر الحالي.
علي سبيل المثال: عندما تشتري زوج EUR/USD في السوق الفوري، فإنك تتداول عقدًا ينص على أنك ستستلم كمية معينة من اليورو مقابل الدولار الأمريكي بسعر متفق عليه (أو سعر الصرف). من المهم أن تعرف أنك لا تتداول العملات نفسها، بل عقدًا يتعامل مع هذه العملات.
على الرغم من أن التداول يُسمى "فوري"، إلا أن تسوية الصفقة لا تحدث فورًا. بل، يتم تسوية الصفقة بعد يومي عمل من تاريخ التداول، وهذا يُعرف بـ T+2 (اليوم بالإضافة إلى يومي عمل). على سبيل المثال، إذا قمت بفتح صفقة يوم الاثنين، فإن التسوية ستحدث يوم الأربعاء. ويُعرف ذلك بتاريخ القيمة أو تاريخ التسليم.
ولكن ليست كل العملات تُسوى بنظام T+2. على سبيل المثال، فإن زوج العملات USD/CAD، USD/TRY، USD/RUB، و USD/PHP يتم تسويته بنظام T+1، أي يوم عمل واحد بعد اليوم (T).
|
التداول في سوق الفوركس الفوري الحقيقي ليس المكان الذي يتداول فيه المتداولون الأفراد. بمعني؛ أن المتداولين الأفراد (التجزئة) لا يتداولون في السوق الفوري الحقيقي للفوركس، بل في سوق ثانوي يوفر لهم مزودي تداول الفوركس. |
الفوركس بالتجزئة (Retail Forex)
هناك سوق ثانوي خارج البورصة يوفر طريقة للمتداولين الأفراد للمشاركة في سوق الفوركس.
الوصول إلى هذا السوق يتم من خلال ما يُعرف بـ "مزودي تداول الفوركس" forex trading providers.
يقوم مزودو تداول الفوركس بالتداول في السوق الأساسي خارج البورصة نيابةً عنك. يجدون أفضل الأسعار المتاحة ثم يضيفون "هامش ربح" markup قبل عرض الأسعار على منصات التداول الخاصة بهم.
هذا يشبه كيفية شراء المتاجر بالتجزئة للبضائع من سوق الجملة، ثم إضافة هامش ربح، وعرض سعر "التجزئة" لعملائهم.
|
مزودو تداول الفوركس Forex trading providers يُعرفون أيضًا باسم "وسطاء الفوركس". من الناحية الفنية، هم ليسوا وسطاء لأن الوسيط يفترض أن يعمل فقط كوسيط بين المشتري والبائع ("بين طرفين"). لكن هذا ليس الحال، لأن مزود تداول الفوركس يعمل كطرف مقابل لك. وهذا يعني أنه إذا كنت المشتري، فهو يعمل كبائع، وإذا كنت البائع، فهو يعمل كمشتري. لجعل الأمور بسيطة الآن، سنستخدم مصطلح "وسيط الفوركس" forex brokers لأن هذا هو المصطلح الذي يعرفه معظم الناس، لكن من المهم معرفة الفرق. |
إقرأ أيضا: ما هي عملية التجزئة؟
كيف تعمل عقود الفوركس الفوري للمتداولين الأفراد؟
على الرغم من أن عقد الفوركس الفوري يتطلب عادة تسليم العملة خلال يومين، إلا أنه في الواقع لا يتم تسليم أي عملة في تداول الفوركس. بدلاً من ذلك، يتم تمديد الصفقة إلى الأمام في تاريخ التسليم، خاصة في سوق الفوركس للأفراد.
تذكر أنك تتداول عقدًا لتسليم العملة الأساسية، وليس العملة نفسها. هذا العقد يكون برافعة مالية، مما يعني أنك تتحكم في مبلغ كبير من العملة باستخدام مبلغ صغير فقط.
لماذا لا يتم تسليم العملة فعليًا؟
في تداول الفوركس للأفراد، لا يمكن للمتداولين "التسليم أو الاستلام" على عقود الفوركس الفورية بالرافعة المالية. السبب هو أن الرافعة المالية تسمح لك بالتحكم في مبالغ كبيرة من العملة بمبلغ صغير جدًا من المال. على سبيل المثال، بـ 2,000 دولار يمكنك فتح صفقة EUR/USD بقيمة 100,000 دولار.
تخيل إذا قمت ببيع EUR/USD واضطررت لتسليم ما قيمته 100,000 دولار من اليورو، لكن لديك فقط 2,000 دولار في حسابك. لن تكون قادرًا على تسوية العقد نقدًا لأن لديك مبلغًا غير كافٍ لتغطية الصفقة!
للتغلب على هذه المشكلة وتجنب التسليم الفعلي للعملة، يقوم وسطاء الفوركس للأفراد تلقائيًا بتمديد مراكز العملاء إلى الأمام قبل تاريخ التسوية. بهذه الطريقة، يمكنك الاستمرار في التداول دون الحاجة للقلق بشأن تسوية العقود نقدًا.
|
عندما لا يتم تسليم صفقة الفوركس الفوري فعليًا بل يتم تمديدها إلى أجل غير مسمى حتى يتم إغلاق الصفقة، يُعرف ذلك باسم "صفقة الفوركس الفوري المتجددة" rolling spot forex transaction أو "عقد الفوركس الفوري المتجدد" rolling spot FX contract. في الولايات المتحدة، تسميها لجنة تداول السلع الآجلة (CFTC) "صفقة الفوركس للأفراد" retail forex transaction. |
باختصار، عقود الفوركس الفوري للمتداولين الأفراد تعتمد على الرافعة المالية وتُمدد تلقائيًا لتجنب التسليم الفعلي للعملات. هذا يسمح لك بالتداول بمبالغ كبيرة باستخدام رأس مال صغير، مع تجنب التعقيدات المتعلقة بالتسوية النقدية.
قد يهمك: ما هي أدوات تحليل الفوركس؟ 5 أدوات لتحليل اتجاهات وحركة السوق بدقة
كيفية تجنب استلام (أو تسليم) 100,000 يورو؟
لتجنب استلام أو تسليم 100,000 يورو، يتم إغلاق صفقات الفوركس للأفراد عن طريق فتح صفقة معاكسة بنفس الحجم مع وسيط الفوركس الخاص بك. على سبيل المثال، إذا اشتريت الجنيه الإسترليني بالدولار الأمريكي، ستغلق الصفقة عن طريق بيع الجنيه الإسترليني مقابل الدولار الأمريكي. يُعرف هذا أيضًا بالتعويض أو تصفية الصفقة.
إذا كان لديك مركز مفتوح عند نهاية يوم العمل، فسيتم تمديده تلقائيًا إلى تاريخ القيمة التالي لتجنب تسليم العملة. يقوم وسيط الفوركس الخاص بك تلقائيًا بتمديد عقد الفوركس الفوري الخاص بك إلى أجل غير مسمى حتى يتم إغلاقه. تُعرف عملية تمديد زوج العملات باسم "توم-نيكست" والتي تعني "غدًا واليوم التالي".
عندما يتم تمديد المراكز، ينتج عن ذلك إما دفع أو كسب فائدة من قبل المتداول. تُعرف هذه الرسوم برسوم السواب أو رسوم التمديد. يقوم وسيط الفوركس بحساب الرسوم لك وسيتم خصمها أو إضافتها إلى رصيد حسابك.
تداول الفوركس للأفراد يعتبر مضاربيًا، أي أن المتداولين يحاولون المضاربة أو الرهان على حركة أسعار الصرف لتحقيق الربح، ولا يبحثون عن استلام العملات التي يشترونها فعليًا أو تسليم العملات التي يبيعونها.
المراهنة على فروقات الأسعار في الفوركس (Forex Spread Bet)
المراهنة على فروقات الأسعار هي منتج مشتق، مما يعني أنك لا تمتلك الأصل الأساسي بل تتوقع الاتجاه الذي سيتحرك فيه سعره، سواء صعودًا أو هبوطًا.
المراهنة على فروقات الأسعار في الفوركس تتيح لك المضاربة على الاتجاه المستقبلي لسعر زوج العملات. يتم تحديد سعر زوج العملات المستخدم في المراهنة بناءً على سعره في السوق الفوري.
الربح أو الخسارة يعتمد على مدى حركة السوق في صالحك قبل إغلاق المركز، وكذلك على مقدار المال الذي تراهن به لكل نقطة من حركة السعر.
للأسف، إذا كنت تعيش في الولايات المتحدة، فإن المراهنة على فروقات الأسعار تعتبر غير قانونية. على الرغم من أنها منظمة في المملكة المتحدة، تعتبر الولايات المتحدة أن المراهنة على فروقات الأسعار مقامرة عبر الإنترنت وهو أمر محظور حاليًا.
عقود الفروقات (CFD) في الفوركس
عقد الفروقات (CFD) هو مشتق مالي يتبع سعر السوق للأصل الأساسي بحيث يمكن للمتداولين المضاربة على ما إذا كان السعر سيرتفع أو ينخفض.
عقد الفروقات في الفوركس هو اتفاق لتبادل الفرق في سعر زوج العملات من وقت فتح المركز إلى وقت إغلاقه. سعر زوج العملات لعقد الفروقات يكون مستمدًا من سعره في السوق الفوري.
تداول عقود الفروقات في الفوركس يمنحك الفرصة لتداول زوج العملات في كلا الاتجاهين، حيث يمكنك اتخاذ مراكز طويلة أو قصيرة. إذا تحرك السعر في الاتجاه الذي اخترته، ستحقق ربحًا، وإذا تحرك ضدك، ستتكبد خسارة.
يمكنك معرفة المزيد عن : ماهو حكم الاسلام في تداول عقود الفروقات؟ [حلال ام حرام]
تنظيم عقود الفوركس الفوري المتجددة
في الاتحاد الأوروبي والمملكة المتحدة، يعتبر المنظمون أن عقود الفوركس الفوري المتجددة تختلف عن عقود الفوركس الفوري التقليدية، حيث لا يوجد نية لاستلام العملة الفعلي، بل الهدف هو المضاربة على حركة السعر في العملة الأساسية.
في الولايات المتحدة، تعتبر عقود الفروقات غير قانونية لذا يُعرف هذا النوع من العقود باسم "صفقة الفوركس للأفراد" retail forex transaction.
تداول عقود الفروقات في الفوركس يتم تقديمه من قبل "مزودي عقود الفروقات" CFD providers. خارج الولايات المتحدة، يتم عادة تداول الفوركس للأفراد باستخدام عقود الفروقات أو المراهنة على فروقات الأسعار.
ملخص نهاية المقال
