تقييم سهم أبل: هل هو الوقت المناسب للشراء؟

نظرة عامة على شركة أبل وأهمية سهمها

ابل شركة تكنولوجية رائدة في الوقت الحالي أطلقت مجموعة واسعة من المنتجات المميزة منذ أن تأسست في عام 1976، ومنها هواتف الآيفون التي تتربع على ساحة المنافسة على مدار السنوات الماضية، الى جانب ذلك تقدم الشركة مجموعة من الخدمات السحابية الى جانب الساعات الذكية والسماعات المميزة وذلك الأمر ساهم في استقرار سهم أبل ونموه وجعله في محط أنظار المستثمرين.

سهم أبل (AAPL) ليس مجرد ورقة مالية بل إنه رمز للابتكار والاستقرار المالي، وذلك لأنه يعد واحدًا من أكثر الأسهم تداولاً في الأسواق العالمية، وذلك الأمر يرجع لأسباب كثيرة منها سجل الشركة القوي في تحقيق النمو المستدام والأرباح العالية، الى جانب كون السهم جزءًا رئيسيًا من العديد من المؤشرات المالية الرئيسية، مثل مؤشر S&P 500 ومؤشر ناسداك، والكثير من الأسباب الأخرى ولذلك سوف نوضح تفاصيل كثيرة عنه.

ما هي المنتجات والخدمات التي تقدمها شركة أبل؟

شركة apple تقدم مجموعة واسعة من المنتجات والخدمات منها هواتف الأيفون والتي هي السبب في شهرتها والتي تعد من أفضل الأجهزة الذكية على الإطلاق، الى جانب أجهزة ipad، بالإضافة الى ذلك تقدم الشركة نظارات الواقع المعزز الى جانب الساعات الذكية، وفي نفس الوقت تقدم خدمات كثيرة منها السحابية ومنها خدمات سماع الأغاني والبودكاست ومجموعة واسعة من الخدمات يمكن أن تعرفها من خلال الموقع الرسمي للشركة.

التحليل الأساسي لسهم أبل:

التحليل الأساسي من أهم المهام التي يجب القيام بها قبل شراء الأسهم، وذلك لأنه يساهم في تقييم القوة المالية للشركة الى جانب ذلك يمنحك رؤية مستقبلية حول الشركة، كما أنها سوف يساعدك على تحديد القيمة العادلة للسعر في الوقت الحالي وعلى تحديد المخاطر المحتملة ولذلك سوف نسلط عليه الضوء فيما يلي من فقرات.

إقرأ أيضا: دليل المستثمر: كل ما تحتاج معرفته عن أسهم المشروبات والطاقة

نقاط القوة والضعف:-

تتمثل نقاط قوة سهم أبل في العلامة التجارية القوية للشركة المشهورة في جميع دول العالم، الى جانب تكامل أجهزتها مع الخدمات المتاحة بالإضافة الى إنفاقها أموال كثيرة في الإبتكار والأبحاث العالمية الأمر الذي يجعلها مواكبة للتغيرات، الى جانب ما ذكرنا نمو الشركة المستدام على مدار السنوات الماضية جعلها تجذب قاعدة كبيرة من المستثمرين وذلك يدعم الأسهم التي تطرحها بقوة.

بينما نقاط الضعف تتمثل في وجود منافسة شديدة من شركات عملاقة عالميًا منها سامسونج و شاومي، بالإضافة الى ذلك مبيعات أبل تعتمد على الأيفون بشكل أساسي مما يجعلها عرضة للمخاطر، الى جانب ذلك تبعيتها للموردين واعتمادها عليهم في توفير المكونات والتغييرات التنظيمية التي يشهدها العالم من الممكن أن تشكل خطرًا كبيرًا على سعر السهم مستقبلًأ.

سهم شركة أبل وتحليل التوجهات المستقبلية بالسوق:-

سهم شركة أبل (AAPL) يُعتبر من بين أبرز الأسهم وأكثرها تأثيرًا في الأسواق المالية العالمية. تأسست أبل عام 1976، وتشتهر بتصميم وإنتاج الإلكترونيات الاستهلاكية مثل الهواتف الذكية (آيفون)، الحواسيب اللوحية (آيباد)، وأجهزة الكمبيوتر (ماك)، إلى جانب تقديمها خدمات برمجية ومحتوى رقمي. يتم تداول سهم أبل في بورصة ناسداك، وقد شهدت الشركة زيادة كبيرة في قيمتها السوقية، متجاوزة 2.5 تريليون دولار في فترات معينة.

الأداء المالي: سجلت أبل إيرادات تصل إلى 394.3 مليار دولار وصافي دخل بلغ 94.68 مليار دولار في السنة المالية 2023، مما يعكس متانة وضعها المالي. تبلغ نسبة السعر إلى الربح (PER) للشركة حوالي 28.5، وهو ما يُعد تقييمًا معقولًا مقارنةً بمنافسيها في قطاع التكنولوجيا.

الاستثمار في السهم: سهم أبل يُعتبر جذابًا للمستثمرين بفضل استقراره ونموه المستمر. يُسيطر المستثمرون المؤسسيون على حوالي 60% من أسهم الشركة، مما يُبرز الثقة الكبيرة في أدائها على المدى الطويل.

التوجهات المستقبلية: تواصل أبل الابتكار وتوسيع مجموعة منتجاتها، بما في ذلك الخدمات السحابية والتقنيات القابلة للارتداء، وهو ما يُتوقع أن يعزز من نمو إيراداتها وأرباحها في المستقبل. ومع ذلك، يجب على المستثمرين مراقبة المنافسة المتزايدة من شركات مثل سامسونغ ومايكروسوفت.

الوضع المالي للشركة:-

استعرضنا فيما سبق نقاط القوة والضعف التي يمكن أن تصطدم بها عند تداول سهم أبل، وفيما يلي سوف نعرض بعض التفاصيل حول الوضع المالي للشركة حاليًا:-

• الأرباح:- حققت ابل ارباحًا صافية في السنة المالية الأخيرة قدرها 94 مليار دولار وذلك بعد تغطية جميع النفقات الرأسمالية، تلك الأرباح تجعل الشركة واحدة من أنجح الشركات العالمية وتضعها في محط أنظار المستثمرين.
• الإيرادات:- نجحت الشركة في السنة الأخيرة في تحقيق مبيعات قيمتها 365 مليار دولار، وذلك بفضل الأجهزة الرئيسية التي تطلقها مثل الآيفون و الآيباد وأجهزة الماك بالإضافة إلى الخدمات الرقمية مثل iCloud و  Apple Music و App Store. 
• التدفق النقدي:-  بلغ التدفق النقدي الحر لشركة أبل حوالي 90 مليار دولار، وذلك سوف يمكن الشركة من تمويل عمليات إعادة شراء الأسهم، وتوزيع أرباح نقدية على المساهمين، والاستثمار في الابتكارات الجديدة.

قد يهمك: حكم تداول الأسهم الأمريكية (حلال أم حرام؟)

الفرص والتحديات:-

سهم آبل كواحد من أكبر الشركات التقنية في العالم،يواجه مجموعة من الفرص والتحديات التي يمكن أن تؤثر على أدائه في الأسواق المالية بشكل كبير وفيما يلي سوف نوضح أبرزها:-

الفرص:-

تتمثل الفرص في تنوع الخدمات التي تقدمها الشركة والتي تتطور بشكل مستمر مما يجعلها تجذب الكثير من العملاء الجدد، الى جانب ذلك تسعى آبل إلى دمج الذكاء الاصطناعي في منتجاتها وخدماتها، مما يمكنها من تحسين تجربة المستخدم وتطوير منتجات جديدة مبتكرة، بالإضافة الى الشركة تستثمر بشكل كبير في تقنيات الواقع المعزز والواقع الافتراضي، وبالطبع هذا المجال الواعد يمثل فرصة كبيرة للشركة لتقديم تجارب جديدة للمستخدمين وتوسيع نطاق أعمالها، وتمثل الأسواق الناشئة في الدول النامية فرصة كبيرة للشركة يمكن استغلالها.

التحديات:-

تكمن التحديات في وجود منافسة شديدة من شركات عالمية كبرى، الى جانب التقييم المرتفع للسهم والذي لا يعد القيمة العادلة له، كما أن اعتماد الشركة على الموردين في إيجاد مكونات الأجهزة يشكل خطرًا عليها، وبالتأكيد التشريعات التي تفرضها الدول تحد من انتشار الشركة، بالإضافة الى ما ذكرنا الوضع الاقتصادي للدول وفترات الركود والتضخم تشكل خطرًا إضافيًا على المبيعات، ولذلك يجب وضع خطط واستراتيجيات لمواجهتها.

التحليل الفني لسهم أبل:

التحليل الفني هو أداة قوية يستخدمها المستثمرون لتوقع حركة أسعار الأوراق المالية في المستقبل من خلال تحليل البيانات التاريخية للسعر والحجم  ويعتبر أداة أساسية في عملية التداول، ولذلك سوف نسلط عليه الضوء فيما يلي من فقرات.

حركة سعر السهم:-

فيما يلي سوف نوضح حركة سعر سهم أبل من خلال التحليل الفني موضحين بعض الاتجاهات الى جانب مستويات الدعم والمقاومة بالمزيد من التفصيل:-

• الاتجاهات:-  تاريخياً سجل سهم آبل اتجاهًا صعوديًا طويل الأجل، وذلك بفضل نمو الشركة المستمر وإطلاق منتجات جديدة مبتكرة، ومع ذلك، قد يشهد السهم فترات من التذبذب والتصحيح، خاصًة خلال فترات عدم اليقين الاقتصادي.
• مستويات الدعم:- هي مناطق شراء محتملة عندما تتواجد المؤشرات فيها يكون بمثابة إشارة للمستثمرين، وهي مستويات لم ينخفض السعر دونها فيما سبق، يتم تحديد هذه المناطق بناءً على أدنى مستويات سابقة للسعر و يتزايد الاهتمام بشراء السهم عند تلك النقاط.
• مستويات المقاومة:- هي مستويات أسعار سابقة وجد السهم صعوبة في الارتفاع فوقها سابقًأ، هذه المستويات تمثل مناطق بيع محتملة للمستثمرين، حيث يعتقدون أن السعر قد يتراجع منها هبوطًا.

مؤشرات التداول الفني:-

سوف نوضح فيما يلي مؤشرات التحليل الفني التي يمكن الاستدلال بها قبل الدخول الى عالم الاستثمار والبدء في تداول سهم أبل وهي سوف تساعدك في اتخاذ القرار الصحيح بنسبة كبيرة:-

• المتوسطات المتحركة:- تتفرع الى أثنين إحداهما يقيس متوسط السعر على مدى 50 يوم يستخدم في تحديد السعر على المدى القصير، إذا انخفض السعر دونه يعد اتجاه هبوطي، بينما إذا كان أعلى منه اعتبر الاتجاه صعودي، والآخر يقيس المتوسط على مدى 200 يوم أي أنه يفيد في الاستثمار على المدى الطويل وينطبق عليه نفس الكلام السابق.
• مؤشر القوة النسبية:- يقيس سرعة وحجم تحركات السعر يتراوح بين 0 و 100 إذا كان RSI فوق 70، فهذا يشير إلى أن السهم قد يكون في منطقة تشبع شرائي وربما يواجه تصحيحًا قريبًا، في الوقت الحالي مؤشر القوة النسبية (RSI) الحالي لسهم أبل يشير إلى وضعية محايدة، حيث يقترب من منطقة التشبع الشرائي .
• مؤشر البولنجر باند:- هو يتكون من ثلاثة خطوط: SMA في الوسط، وخطان أعلى وأدنى يمثلان الانحراف المعياري، عندما يقترب السعر من النطاق العلوي، قد يكون السهم في منطقة تشبع شرائي؛ وعندما يقترب من النطاق السفلي، قد يكون في منطقة تشبع بيعي.

أنماط الرسم البياني:-

يمكنك الاستعانة بالكثير من منصات التداول في معرفة أنماط الرسم البياني لسهم ابل الى جانب معرفة مؤشرات التداول والاتجاهات المختلفة، وفيما يلي سوف نوضح المزيد من التفاصيل حول أشهر أنماط الرسم البياني التي يمكن الاستعانة بها:-

• الرأس والكتفين:- يتكون هذا النمط من ثلاثة قمم متتالية، حيث تكون القمة الوسطى (الرأس) أعلى من القمتين الجانبيتين (الكتفين)، ويليه انخفاض حاد في السعر، في سهم أبل قد يظهر هذا النمط بعد فترة طويلة من الارتفاع، مما يشير إلى أن السعر قد وصل إلى ذروته وبدأ في التراجع.
• المثلثات:- يتكون هذا النمط من خطين متقاربين يشكلان شكل مثلث هناك عدة أنواع من المثلثات، مثل المثلث المتماثل الى جانب الصاعد والهابط، وفي سهم أبل تظهر أنماط المثلث خلال فترات من عدم اليقين في السوق، حيث يحاول المستثمرون تحديد الاتجاه المستقبلي للسهم.
• أنماط أخرى:- توجد أنماط اخرى يمكن الاعتماد عليها في التحليل منها القنوات وهي تمثل اتجاه السعر ويمكن استخدامها لتحديد مستويات الدعم والمقاومة، بالإضافة الى الاعلام والاعمدة وهي تشير إلى استمرار الاتجاه الحالي.

العوامل المؤثرة على سعر سهم أبل

توجد مجموعة واسعة من العوامل تؤثر على سهم apple، وبالطبع يجب دراستها جيدًا قبل بدء الاستثمار لأنها سوف تساعدك في معرفة الأوقات المناسبة للبيع والشراء، وفيما يلي سوف نوضح أبرز العوامل:-

الأوضاع الاقتصادية العالمية:-

تؤثر الدورات الاقتصادية بشكل كبير على سهم أبل، حيث أنه في فترات الركود الاقتصادي يتراجع الطلب على منتجاتها، الى جانب ذلك تؤثر أسعار الفائدة على السهم وفي حالة ارتفاعها تتأثر الشركات بالسلب في حالة الاقتراض مما يؤثر على نموها، كما أن التضخم يزيد من تكاليف الإنتاج والتوترات التجارية والاقتصادية تحد من الانتشار والنمو.

المنافسة في قطاع التكنولوجيا:-

توجد شركات قوية للغاية في مجال صناعة الهواتف الذكية تنافس أبل منها جوجل وسامسونج وهواوي و شاومي والكثير من الشركات الأخرى، تلك المنافسة يمكن أن تؤثر بالسلب على سعر السهم وذلك لأنها تسحب البساط من تحت الشركة التي لها أكبر عدد من المعجبين، بالإضافة الى ذلك apple لها الكثير من المنافسين في المجالات الأخرى كالسيارات الكهربائية أو حتى الواقع المعزز.

إطلاق منتجات وتحديثات:-

 إطلاق منتجات جديدة وترقيات دورية تساعد على الحفاظ على اهتمام المستهلكين وذلك يجعل الشركة تنمو في فترة قصيرة، بالإضافة الى ذلك،  نجاح إطلاق منتج جديد يؤدي إلى زيادة الطلب على السهم والعكس صحيح، وفي حالة حدوث تسريبات أو توقعات بشأن الأجهزة الجديدة نجد تأثيرًا واضحًا على المستثمرين.

إقرأ أيضا: ماذا تعني الأسهم؟ [الدليل الشامل للمبتدئين]

توقعات المحللين لسعر أبل:-

على المستثمرين عدم الانسياق خلف التوقعات كمصدر موثوق في الإستثمار، لأنها تختلف وفقًا للكثير من العوامل كما أن التوقعات تختلف من شخص لأخر، ولكن على الرغم من ذلك يجب أخذها في الحسبان ولذلك سوف نوضح بعض التفاصيل حول التوقعات وذلك فيما يلي من فقرات.

السعر المستهدف للسهم خلال فترة زمنية محددة:-

سعر سهم شركة آبل الحالي يبلغ حوالي 223.80 دولارًا، ومن المتوقع أن يرتفع سعر السهم خلال الـ 12 شهرًا القادمة ليصل إلى متوسط 237.21 دولار مع تقديرات تتراوح بين 180 الى 300 دولار، وذلك وفق التوقعات المتاحة على كافة منصات التداول.

التوصيات شراء، بيع، أو الاحتفاظ بالسهم:-

معظم الخبراء في الوقت الحالي يوصون بالعمل على شراء مجموعة من أسهم شركة أبل والاحتفاظ بها، وذلك لأن كل الاخبار والأحداث تشير الى ارتفاع سعر السهم نتيجًة لتأثره بالكثير من العوامل منها المنتجات التي تستعد الشركة لإطلاقها والتي هي مدمجة بالذكاء الاصطناعي.

ما هي توقعات سهم أبل في المستقبل؟

يتوقع عدد من الخبراء بأن سعر سهم أبل سوف يسجل 240$ خلال العام المقبل وذلك نتيجًة للعلامة القوية التي تشتهر يومًا تلو الأخر الى جانب إطلاق منتجات حديثة من قبل الشركة بالإضافة الى عوامل أخرى كثيرة تدعم تلك التوقعات.

استراتيجيات الاستثمار في سهم أبل

لكي تتجنب التعرض للخسائر الفادحة عند الاستثمار في الأسهم، يجب أن تتبع مجموعة من الإستراتيجيات التي وضعها خبراء في المجال على مدار السنوات الماضية، وفيما يلي سوف نسلط الضوء على أبرزها.

الاستثمار طويل الأجل مقابل الاستثمار قصير الأجل:-

الاستثمار طويل الأجل يعني وضع الأموال في أصول والاحتفاظ بها لأطول فترة ممكنة وفيه يستفيد المستثمر من قوة التضخم والعوائد على مدار السنوات القادمة، الى جانب الاستفادة من الأرباح المركبة، وهو أقل من حيث المخاطر كما أن العائد المتوقع منه أقل من الاستثمار على المدى القصير.

بينما الاستثمار على المدى القصير يعني شراء الأسهم والاحتفاظ بها لمدة أقل من سنة بهدف الاستفادة من الفرص القريبة بما في ذلك التقلبات في الأسعار وتلبية الاحتياجات السريعة، وبالطبع هو أعلى من حيث المخاطر والعائد ولذلك الكثير من المستثمرين يلجأون إليه في الكثير من الأوقات.

مقال شبيه: استثمر في أسهم AI مع سهم نيفيديا: استراتيجيات تداول مربحة للمبتدئين

إدارة المخاطر وتحديد نقاط الخروج والدخول:-

إدارة المخاطر هي عملية تقييم وتحديد المخاطر المحتملة المرتبطة بالاستثمار وتتضمن وضع استراتيجيات للحد من هذه المخاطر وحماية رأس المال، وهي تتضمن تحديد نقاط الدخول التي هي عبارة عن السعر الذي تدخل فيه إلى صفقة شراء أو بيع الى جانب تحديد نقاط الخروج وهي السعر الذي تغادر فيه الصفقة، سواء لتحقيق ربح أو لتقليل الخسارة.

تنويع المحفظة الاستثمارية:-

هي استراتيجية أساسية يعتمد عليها المستثمرون لتقليل المخاطر وتحسين العوائد على المدى الطويل، وتقوم الفكرة الأساسية على توزيع الاستثمارات على مجموعة متنوعة من الأصول، بحيث لا تتأثر المحفظة بالكامل بتقلبات أي أصل واحد، بمعنى أنه لا يجب عليك وضع الأموال التي تملكها في شراء أسهم أبل فقط، وإنما يجب عليك التنويع وشراء أسهم الشركات الأخرى.