تداول الأسهم في السعودية (أفضل نصائح التداول وكيفية بناء محفظة مميزة)

فيما يلي قائمة بأفضل المنصات العالمية التي تناسب المستثمرين السعوديين الراغبين في التداول العالمي، وتتميّز جميعها بأنها توفّر حسابات تداول متوافقة مع الشريعة الإسلامية (خالية من الفوائد الربوية ورسوم التبييت)، بالإضافة إلى دعم اللغة العربية وتنوّع الأصول.

يعتمد الترتيب على جودة الخدمات، التراخيص، الرسوم، وسهولة الاستخدام للمستثمر السعودي.

أهم ميزات شركات تداول الأسهم المرخصة في السعودية:

هذه الشركات التي قمنا بترشيحها لك تمتاز بمجموعة من الميزات وهي:

• تقدم حسابات إسلامية حقيقية (وليس فقط "تأجيل تبييت") بدون رسوم مخفية أو فوائد على الصفقات طويلة الأجل.

• جميعها مرخصة من جهات رقابية محترمة مثل FCA (بريطانيا)، ASIC (أستراليا)، أو DFSA (دبي).

• تتيح تداول الأسهم الأمريكية والأوروبية وبعض الآسيوية، بالإضافة إلى المؤشرات وصناديق ETFs.

• معظمها يوفّر دعمًا باللغة العربية، وهو أمر بالغ الأهمية للمتداول من السعودية.

• جميع المنصات تدعم تداول الأسهم الأمريكية مثل: Apple، Tesla، Amazon، وكذلك أسهم أوروبا وآسيا.

• معظمها يوفّر أدوات تحليل احترافية، وحسابات تجريبية مجانية.

• تدعم هذه المنصات التداول عبر الجوال والويب، مع واجهات عربية في بعضها.

• الحسابات تُفعّل خلال 1–2 يوم بعد توثيق الهوية.

ملاحظة :

الحساب الإسلامي يجب أن يُطلب بشكل يدوي بعد فتح الحساب، وغالبًا يتطلب توقيع نموذج خاص للتأكيد على الالتزام بعدم تقاضي أو دفع فوائد.

أفضل منصة تداول في السعودية

تتوفر العديد من شركات الوساطة المالية المحلية التي تقدم خدمات تداول الأسهم، مع اختلاف في الرسوم، والتطبيقات. وتشمل افضل شركات التداول الأكثر استخدامًا بين المتداولين السعوديين: الأهلي تداول، دراية جلوبال، تطبيق الراجحي للتداول، ومنصة الرياض المالية. جميعها تقدم تجربة استخدام متطورة، دعمًا فنيًا، وأدوات تحليل متقدمة للمساعدة في اتخاذ قرارات استثمارية دقيقة.

بينما الشركات العالمية التي تناسب المستثمر السعودي هي: إيكويتي - أفاتريد - أدميرال ماركتس - أمانة كابيتال - نجوت بروكرز.

أفضل طريقة لتداول الأسهم في السعودية:

يُعد سوق الأسهم السعودي من أكثر الأسواق نشاطًا ونموًا في المنطقة، ويجذب اهتمام شريحة واسعة من المستثمرين الأفراد والمؤسسات. ومع توسّع الوعي الاستثماري في المملكة، يتزايد اهتمام المتداولين بالالتزام بالضوابط الشرعية عند شراء وبيع الأسهم. ولذلك، أصبح البحث عن طرق تداول حلال يمثل أولوية للكثير من المستثمرين الراغبين في بناء ثرواتهم دون مخالفة المبادئ الإسلامية. في هذه الفقرة، نستعرض الأساسيات المتعلقة بالتداول الإسلامي، من فتح الحساب إلى معرفة الأسهم النقية وآليات تطهير الأرباح، بالإضافة إلى أدوات تساعدك في اختيار الشركات المتوافقة مع الشريعة.

التداول الحلال في السعودية

يحظى التداول المتوافق مع الشريعة بأهمية كبيرة في السعودية، وتلتزم معظم شركات الوساطة المحلية بتقديم حسابات تداول إسلامية لا تتضمن فوائد ربوية أو تعاملات محرّمة. كما توفر فلترة للأسهم النقية وفقًا للهيئات الشرعية.

حكم التداول في الأسهم

يرى العلماء أن تداول الأسهم مباح شرعًا بشرط أن تكون الشركات التي يتم تداول أسهمها خالية من الأنشطة الربوية أو المحرّمة مثل القمار أو الخمور، وأن تكون المعاملة قائمة على التملك الحقيقي للأسهم.

كيفية فتح حساب إسلامي

فتح حساب إسلامي يتم بسهولة من خلال تقديم طلب عبر منصة الوسيط واختيار "الحساب الإسلامي" كنوع الحساب، ثم التوقيع على وثيقة تفيد بعدم تقاضي أو دفع فوائد على التبييت أو القروض.

ما هي الأسهم الحلال (النقية) في السعودية؟

الأسهم النقية هي أسهم شركات تعمل في مجالات مباحة، وتخلو قوائمها المالية من الربا أو الديون المحرّمة. أما الأسهم المختلطة فتحتاج إلى تطهير الأرباح الناتجة عن الأنشطة غير الشرعية بنسب محددة تحددها الهيئات الشرعية.

إليك جدولًا يوضّح أمثلة على الأسهم النقية في السوق السعودي، مع نظيراتها النقية من الأسهم الأمريكية والعالمية، بناءً على المجالات المتوافقة مع الشريعة الإسلامية (مثل الصناعات، الأغذية، التقنية، والرعاية الصحية)، مع التأكد من خلوّها من الأنشطة الربوية أو المحرّمة قدر الإمكان حسب الفتاوى المعتمدة وهيئات الفلترة الشرعية:

ملاحظة: تحديد "الأسهم النقية" عالميًا أكثر تعقيدًا من السوق المحلي، ويتطلب الرجوع إلى جهات مثل معايير AAOIFI أو فلاتر مثل Zoya أو Islamicly. بعض الشركات قد تكون "مختلطة" وتحتاج إلى تطهير الأرباح بنسب معينة حسب تقارير الجهات الشرعية المعتمدة.

أهم الأسهم السعودية المختلطة (الشائعة)

الاسهم المختلطة تلك التي تعمل في أنشطة مباحة، لكنها تحتوي على نسبة من القروض أو الإيرادات غير المتوافقة مع الشريعة الإسلامية، مما يستوجب تطهير الأرباح بحسب نسبة محددة:

*النسب تقديرية وتعتمد على التقارير المالية السنوية وفلترة هيئات مثل الراجحي المالية، وبيت التمويل الكويتي، ومنصات مثل Zoya أو Islamicly.

طريقة تطهير الأسهم المختلطة: أدوات فلترة الأسهم (محليًا وعالميًا)

يتم حساب نسبة الإيرادات غير النقية من إجمالي الأرباح، ثم يُخرج المستثمر هذه النسبة من أرباحه (وليس من أصل رأس المال)، وتُصرف على جهات خيرية غير واجبة النفقة.

1. تطبيق Zoya

• متاح على iOS وAndroid

• يوفر فلترة شرعية لأكثر من 30,000 سهم عالمي

• يعرض السبب وراء التصنيف (نقي – مختلط – غير شرعي)

• يحسب نسبة التطهير المطلوبة تلقائيًا

• يدعم السوق الأمريكي، الأوروبي، وبعض الأسواق الخليجية

• https://www.zoya.finance

2. منصة Islamicly

• يديرها فريق من الفقهاء وخبراء ماليين

• تعرض الأسهم النقية والمختلطة وتفصيلات الدخل والتمويل

• تطبيق متاح أيضًا للهواتف

• تشمل آلاف الشركات في الأسواق العالمية

• https://www.islamicly.com

3. الراجحي المالية – قائمة الأسهم النقية

• تصدر تقارير ربع سنوية للأسهم النقية في السوق السعودي

• معتمدة شرعيًا من هيئة الرقابة الشرعية لبنك الراجحي

• تقارير واضحة تفيد المستثمر في اختيار الأسهم المباحة

• https://www.alrajhi-capital.com

4. بيت التمويل الكويتي – تقارير الأسهم الشرعية

• تقارير دورية للأسهم المتوافقة مع الشريعة في الخليج

• يُعتمد عليها في تقييم الشركات من منظور مالي وشرعي

• https://www.kfh.com

5. تداول السعودية – فلترة المؤشرات الإسلامية

• مؤشر "تاسي الإسلامي" يشمل الأسهم المتوافقة مع الشريعة

• يُستخدم كمرجع للمتداولين الباحثين عن الحلال

• https://www.saudiexchange.sa

6. S&P Shariah Indices

• مؤشرات شرعية للأسواق العالمية مثل S&P 500 Shariah

• فلترة الشركات بحسب معايير AAOIFI

• تُستخدم من قبل صناديق استثمار إسلامية كبرى

• https://www.spglobal.com/spdji/en/indices/esg/sp-500-shariah-index

ملاحظة مهمة: لا تُعد هذه الأدوات فتوى شرعية، لكنها تساعد المستثمر في اتخاذ قرار مستنير. يُفضل دائمًا الرجوع لجهة شرعية موثوقة إذا كان هناك شك في أحد الأسهم.

معايير اختيار الأسهم: كيف تختار السهم المناسب لمحفظتك؟

اختيار الأسهم الناجحة لا يعتمد فقط على العائد من التوزيعات، بل يتطلب النظر في مجموعة من المعايير المالية والشرعية التي تضمن بناء محفظة متوازنة ومستقرة على المدى الطويل. إليك أبرز هذه المعايير:

1. نقاء السهم شرعًا

قبل أي شيء، تأكد أن السهم يتوافق مع أحكام الشريعة الإسلامية من حيث النشاط الأساسي والتمويل. يمكنك الاستعانة بتقارير الأسهم النقية من الراجحي المالية أو تطبيق Zoya.

• مثال سعودي: سهم المراعي – نشاط غذائي خالٍ من الربا.

• نظير عالمي: Hain Celestial – شركة أغذية عضوية ونقية من حيث النشاط والتمويل.

2. توزيع الأرباح المنتظم

اختر الشركات التي لديها سجل ثابت في توزيع الأرباح على المساهمين، ما يوفر لك مصدر دخل شبه دوري، خاصة إن كنت تسعى لاستثمار طويل الأجل.

• مثال سعودي: سهم الاتصالات السعودية (STC) – توزع أرباحًا ربع سنوية مستقرة.

• نظير عالمي: Procter & Gamble – إحدى أعرق الشركات في التوزيعات السنوية الثابتة.

3. تنويع المحفظة حسب القطاعات

لا تضع أموالك كلها في قطاع واحد، بل وزّعها على قطاعات متعددة (مثل الطاقة، الأغذية، التقنية، الرعاية الصحية) لتقليل المخاطر الناتجة عن تقلبات قطاع معين.

• مثال لمحفظة سعودية متنوعة:

  • سهم أرامكو (طاقة)

  • سهم المراعي (أغذية)

  • سهم دله الصحية (رعاية صحية)

  • سهم STC (اتصالات)

• نظير عالمي متنوع:

  • NextEra Energy (طاقة متجددة)

  • Costco (تجزئة غذائية)

  • Johnson & Johnson (صحة)

  • Alphabet (تقنية)

4. استقرار النمو والعوائد

ابحث عن شركات تظهر نموًا مستمرًا في الإيرادات والأرباح، خاصة تلك التي تعمل في قطاعات مقاومة للأزمات مثل الأغذية والرعاية الصحية.

• مثال سعودي: شركة العثيم – نمو مستقر في قطاع التجزئة الغذائي.

• نظير عالمي: Walmart – أرباح مستقرة وقطاع مرن في الأزمات.

5. القيمة العادلة وسعر الدخول المناسب

لا تشتري السهم فقط لأنه "نقي" أو "شهير"، بل تأكد أن السعر الحالي أقل أو مقارب للقيمة العادلة بناءً على مؤشرات مثل مكرر الربحية (P/E) والنمو المستقبلي.

• مثال سعودي: بعض فترات سهم سابك قد تكون فرصة عندما ينخفض السعر تحت متوسط التقييم.

• نظير عالمي: سهم Intel عند انخفاضه، يُعتبر فرصة بالنظر إلى القيمة الدفترية.

6. مستوى السيولة وحجم التداول

اختر أسهمًا ذات سيولة عالية حتى تتمكن من الشراء والبيع بسهولة دون خسائر بسبب فرق الأسعار.

• مثال سعودي: سهم الراجحي – من أكثر الأسهم تداولًا في السوق.

• نظير عالمي: Apple – سيولة ضخمة على مدار الساعة.

أفضل محفظة هي تلك التي توازن بين الربحية، النقاء الشرعي، والمرونة في مواجهة التقلبات، ويتم ذلك باختيار مجموعة أسهم من قطاعات مختلفة، مع مراجعة دورية لأداء الشركات ومراكزها المالية.

أفضل محفظة اسهم سعودية وأسهم أمريكية في 2025

بناء محفظة استثمارية ناجحة لا يتوقف فقط عند اختيار الأسهم النقية، بل يتطلب أيضًا تنويعًا استراتيجيًا بين القطاعات لضمان الاستقرار وتحقيق عوائد مستمرة على المدى الطويل. التنويع يُقلّل من المخاطر المرتبطة بتقلبات سوق معين، ويمنح المستثمر مرونة أكبر في التعامل مع التغيّرات الاقتصادية. في الجدول التالي، نقدم لك نموذجًا لأفضل محفظة أسهم شرعية لعام 2025 تشمل مجموعة مختارة من الأسهم السعودية والعالمية المتوافقة مع الشريعة، مرتبة حسب القطاعات مع سبب اختيار كل سهم لضمان الوضوح والاحترافية في اتخاذ القرار الاستثماري.

مقارنة بين محفظة أسهم شرعية في السوق السعودي والعالمي

اخيرا الهدف هنا أن تفهم الشكل الأساسي لكيفية بناء محفظة ومراعاة معايير اختيار الاسهم من حيث الشرعية ومن حيث الربح والاستقرار، للحصول على أفضل محفظة تضمن أكبر الارباح وأقل الخسائر الممكنة.