01/02/2025
272
0
الملخص
عند استخدام الرافعة المالية في التداول، تحتاج فقط إلى إيداع جزء من قيمة الصفقة الإجمالية، لكن يجب أن تكون مستعدًا لاحتمالية أن تتجاوز خسائرك المبلغ الذي أودعته. في حال تحركت الصفقة ضدك، قد يُطلب منك إيداع أموال إضافية للحفاظ على استمرار الصفقة، وهذه المدفوعات تُسمى "هامش التباين" أو "المارجن".
كما تناولنا في دروس التداول السابقة من البيت العربي - فعند فتح صفقة باستخدام الرافعة المالية، تحتاج فقط إلى إيداع جزء بسيط من قيمتها الإجمالية. لكن يجب الانتباه إلى أن خسائرك قد تتجاوز هذا المبلغ المُودع. مما يعني أنه إذا تحركت الصفقة ضدك، قد يطلب منك مزود الخدمة إيداع أموال إضافية للحفاظ على استمرار الصفقة.
تسمى هذه المدفوعات هامش التباين (variation margin)، لكن غالبًا ما يُشار إليها ببساطة باسم المارجن أو الهامش. ويُطلق على طلب هامش التباين اسم نداء الهامش (margin call).
| مثال: إذا اشتريت 8000 سهم بسعر 220 بنس باستخدام الرافعة المالية، ستكون قيمة الصفقة 17,600 جنيه إسترليني. سيطلب منك مزود الخدمة دفع هامش أولي بنسبة 5%، أي ما يعادل 880 جنيهًا إسترلينيًا. إذا انخفض سعر السهم بمقدار 1 بنس ليصبح 219 بنس، ستنخفض قيمة الصفقة إلى 17,520 جنيه إسترليني. وبالتالي، سيقل الطلب على الهامش إلى 5% من 17,520، أي 876 جنيهًا إسترلينيًا. رغم انخفاض الهامش المطلوب، إلا أنك الآن تحمل خسارة قدرها 1 بنس لكل سهم، أي 80 جنيهًا إسترلينيًا (1 × 8000 سهم)، مما يرفع المبلغ المطلوب للحفاظ على الصفقة مفتوحة إلى 956 جنيهًا إسترلينيًا. إذا لم يكن لديك أموال كافية في حسابك لتغطية هذا المبلغ، سيطلب منك مزود الخدمة دفع هامش إضافي. إذا لم تستجب سريعًا، قد يقوم مزودك بتقليص حجم الصفقة أو حتى إغلاقها بالكامل. |
هناك أيضًا عوامل أخرى قد تضع حسابك في عجز، مثل المدفوعات المتعلقة بالأرباح الموزعة على المراكز القصيرة أو تكاليف التمويل. لذلك، يجب أن تتذكر أن التكلفة الأولية لفتح الصفقة ليست نهاية المطاف، وقد تحتاج إلى إيداع أموال إضافية لدعم حسابك مع مرور الوقت.
استثمر بثقة مع شركات تداول موثوقة توفر خيارات مرنة للإيداع والسحب و دعم التداول الإسلامي.
التداول باستخدام الرافعة المالية (leverage) يتيح لك فرصًا لتحقيق أرباح أكبر مقارنة بالتداول التقليدي، لكنه أيضًا يعرضك لخسائر أكبر. فهل هذا يجعل التداول باستخدام الرافعة المالية أكثر خطورة؟
من منظور معين، نعم. إذا اعتمدت في قرارك على القدرة على تحمل نداء الهامش الأولي فقط، دون اعتبار لقدرتك على تحمل الخسائر المحتملة، فإنك تخاطر بشكل كبير.
ومع ذلك، إذا نظرت إلى كل صفقة بشكل حيادي، وأخذت في الاعتبار المخاطر المحتملة، فإن المخاطر لا تختلف كثيرًا عن التداول التقليدي. فالأرباح أو الخسائر النهائية ستكون هي نفسها، والفرق الوحيد هو في المبلغ الذي استثمرته لتحقيق تلك النتائج.
هناك العديد من الخطوات التي يمكنك اتخاذها لإدارة المخاطر في التداول. نوضح هذه الخطوات في دورة التخطيط وإدارة المخاطر.
لذلك، طالما تفهم كيفية عمل الرافعة المالية، يمكن أن تكون أداة قوية وفعّالة. لا تحتاج إلى استثمار رأس مال كبير في صفقة واحدة، ويمكنك التداول على الأصول ذات التكلفة العالية بجزء بسيط من قيمتها او ما يسمى اللوت في عالم الفوركس.
طُرق التداول باستخدام الرافعة المالية:
غالبية التداول باستخدام الرافعة المالية يتم عبر منتجات المشتقات (derivative)؛ وهي أدوات مالية تستند قيمتها إلى أصل آخر. مع عقود المشتقات، لا تملك الأصل نفسه، لكنك تستفيد ماليًا من أدائه.
إليك أهم الطرق التي يمكنك من خلالها التداول باستخدام الرافعة المالية:
1. المراهنة على فروق الأسعار (Spread Betting)؛ فقط في المملكة المتحدة: تمكّنك المراهنات على فروق الأسعار من الرهان على الاتجاه الذي سيتخذه السوق، دون الحاجة إلى تداول الأصول مباشرة. الأرباح أو الخسائر تعتمد على الفارق في السعر بين وقت فتح الصفقة وإغلاقها.
عقد الفروقات هو اتفاق بينك وبين الطرف الآخر على تبادل الفرق في قيمة أصل معين بين الوقت الذي تفتح فيه الصفقة والوقت الذي تغلقها.
يمكنك التكهن بالتغيرات المستقبلية في قيمة عملة مقارنة بعملة أخرى من خلال وسيط فوركس.
العقد الآجل هو اتفاق لشراء أو بيع أصل معين في المستقبل بسعر محدد مسبقًا.
الخيارات الثنائية هي صفقات تقوم على الإجابة بـ نعم أو لا بشأن حركة السوق، وتحدد نتيجتين فقط محتملتين بناءًا على أداء السوق في فترة معينة.
الخيارات (الاوبشن) هي عقود تمنحك الحق، دون إلزام، لشراء أو بيع أصل معين بسعر ثابت قبل أو عند تاريخ مُحدد.
إذا تحركت صفقتك ذات الرافعة المالية ضدك في آي آصل مالي مثل الاسهم الآمريكية، قد تتلقى نداء هامش يطلب منك إضافة أموال إلى حسابك.
يعتبر التداول باستخدام الرافعة المالية أكثر خطورة من التداول التقليدي، رغم أن الأرباح والخسائر متشابهة في كلا النوعين، والفرق يكمن فقط في المبلغ الأولي المستثمر.
التداول باستخدام الرافعة المالية يتم غالبًا من خلال منتجات المشتقات المالية.
الخاتمة
يُعتبر التداول باستخدام الرافعة المالية أكثر خطورة من التداول التقليدي نظرًا للمخاطر المرتبطة بإمكانية حدوث خسائر أكبر، رغم أن الأرباح والخسائر النهائية تتشابه في كلا النوعين. يتم غالبًا التداول باستخدام الرافعة المالية من خلال منتجات المشتقات المالية مثل عقود الفروقات والمراهنات على فروق الأسعار، ما يتيح فرصة لتحقيق أرباح كبيرة بأموال أقل، ولكن مع تحمل مخاطرة أكبر.
التداول التقليدي يتطلب منك دفع قيمة الصفقة بالكامل من أموالك الشخصية. أما في التداول بالرافعة المالية، يمكنك دفع جزء بسيط فقط من قيمة الصفقة (الهامش)، بينما يقرضك الوسيط بقية المبلغ. الرافعة المالية تعطيك القدرة على تحقيق أرباح أكبر، لكنها تضاعف من حجم الخسائر المحتملة.
الخيارات الثنائية هي عقود "نعم أو لا" تتعلق بأداء الأسواق. إذا توقعت بشكل صحيح اتجاه السوق خلال فترة محددة، تحقق ربحًا، وإذا توقعت بشكل خاطئ، تخسر. هذا النوع من العقود يتيح نتائج محددة فقط (ربح أو خسارة)، ويُعتبر عالي المخاطر.
التداول بالرافعة المالية مناسب إذا كنت قادرًا على تحمل المخاطر المرتبطة به وتفهم أن الأرباح والخسائر قد تكون كبيرة. يُفضل البدء بالتداول بمبالغ صغيرة واستخدام حسابات تجريبية لاختبار استراتيجياتك قبل التداول بأموال حقيقية.
نداء الهامش هو طلب من وسيطك لتوفير أموال إضافية في حسابك إذا تحركت الصفقة ضدك. يحدث هذا عندما تقل الأموال في حسابك عن مستوى معين من الهامش المطلوب للحفاظ على الصفقة مفتوحة. إذا لم تقم بإضافة الأموال المطلوبة، قد يقوم الوسيط بتقليص حجم الصفقة أو إغلاقها لتجنب مزيد من الخسائر.
التداول بالرافعة المالية هو أسلوب يّمكنك من خلاله فتح صفقات في السوق باستخدام جزء صغير من قيمة الصفقة الحقيقية، حيث تقترض المال من وسيطك لزيادة حجم استثمارك. هذا يزيد من أرباحك المحتملة إذا تحرك السوق لصالحك، لكنه يزيد أيضًا من حجم الخسائر إذا تحرك ضدك.
أفضل متداول في العالم هو جيسي ليفرمور، الذي اشتهر بتحليلاته الدقيقة وقدرته على تحقيق أرباح ضخمة في الأسواق.
لتبدأ التداول بدون أموال، استخدم حساب تجريبي لتتعلم وتتدرب. بعد اكتساب الخبرة، يمكنك البدء برأس مال صغير.
هل سمعت من قبل عن التداول بالرافعه المالية
احصل على نصائح استثمارية مُخصصة، مصممة بعناية وفقًا لأهدافك المالية ومستوى تحملك للمخاطر. سيقدم لك خبراؤنا استراتيجيات مدروسة لتحسين محفظتك الاستثمارية، وتعزيز العوائد، وتقليل المخاطر بفعالية.
ما هي العقود الآجلة؟ أهم المميزات والعيوب [دليلك الكامل]
ما هي العقود الآجلة تعتبر العقود الآجلة مجموعة من الأدوات المالية المستحدثة لتحديد سعر مستقبلي من...
19/09/2024
أفضل (5) منصات تداول للعقود (موثوقة في 2025 )
يحتاج المستثمر دائماً إلى المنصات المضمونة التي تتمتع بموثوقية عالية ليتمكن من تداول العقود بأمان، و...
01/02/2025
ما هو تداول العقود وكيف يختلف عن التداول التقليدي؟
تداول العقود يمكن أن يكون نشاطًا مربحًا، ولكن من المهم أن تفهم المخاطر قبل أن تبدأ من خلال إجراء الب...
02/02/2025
ما هي مؤشرات الأسهم الأمريكية؟
مؤشرات الأسهم الأمريكية عبارة عن مجموعة من المقاييس المالية تعمل على تتبع وتحليل أسهم الشركات العالم...
01/02/2025
صناديق المؤشرات المتداولة : الأنواع وكيفية التداول
تعد صناديق المؤشرات المتداولة (ETFs) من الوسائل الاستثمارية الشهيرة في أسواق التداول الأمريكية وذلك...
01/02/2025
التداول في الأسهم الأمريكية 2025 : الإيجابيات والسلبيات
يعتبر سوق الأسهم الأمريكي أحد أكبر وأكثر أسواق الأسهم نشاطًا في العالم، حيث إنه موطن لمجموعة واسعة م...
01/02/2025
علا
متصل
